前三个季度，公司实现归母净利润204.56  亿元，同比增长6.80%，三季度单季同比增7.35%，较二季度小幅提高0.46  个百分点，呈逐季上升趋势；前三个季度实现营收866.64  亿元，同比增长8.56%，三季度单季同比增14.22%，较二季度继续提高3.39  个百分点，同样呈逐季上升趋势。
        （2）三季度盈利能力环比上半年有所提高。前三个季度公司年化加权平均ROE  为12.60%，较上年下降了0.17  个百分点，但较上半年提高了0.24  个百分点。前三个季度实现EPS  1.14  元/股，较去年同期提高了7.5%；三季末BVPS  为12.54  元/股，较年初增长6.5%。
        2、利息净收入同比下降1.72%，但息差已经企稳回升
        （1）前三个季度，公司实现利息净收入545.29  亿元，同比下降1.72%，而上半年同比增速为0.20%。其中利息收入同比增长11.74%，较上半年下降2.72  个百分点，利息支出同比增长25.73%，较上半年下降4.26%。
        （2）净息差环比提升3  个BP。前三个季度，公司净息差为2.29%，较上半年高3  个BP，较去年末下降8  个BP。从二季度公司抓存款短板开始，净息差就已经开始呈回升趋势，随着四季度流动性的继续改善，我们认为这一趋势还会继续保持。
        （3）从各项生息资产收益来看，贷款需求依旧旺盛，定价仍是上升的，而同业投资和债券投资在流动性改善下收益呈下降趋势。前三个季度，贷款平均收益率为6.43%，高于上半年（6.16%）；同业投资和债券投资收益率分别为4.17%和3.49%，而上半年为4.33%和3.67%。从各项付息负债来看，存款压力仍在，而其他负债成本大幅减轻。前三个季度，存款平均成本为2.42%，高出上半年0.07  个百分点，应付债券和同业负债成本分别为4.58%和3.45%，低于上半年0.15  和0.05  个百分点。
        3、中间业务收入下滑，IFRS  9  使得其他非息收入大幅增加
        （1）前三个季度，公司中间业务收入合计237.05  亿元，同比增长2.35%，增速较上半年下滑11.56  个百分点，三季度单季中收同比下降22.22%。
        （2）然而，其他非息收入前三个季度合计84.30  亿元，同比增长了608.40%，主要来自三季度的增长，单季同比增加了65.64  亿元，增长了28  倍。这主要是由于公司实施新金融工具会计准则的原因，使得投资收益项在三季度单季同比增加了60  亿左右。
        4、不良率连续三个季度持平，但潜在不良减少、确认压力减轻的趋势一直在延续，3  季度核销力度在加大
        （1）不良率连续三个季度持平。截至三季度末，公司不良贷款余额为322.45  亿元，较二季末提高了4.04%，不良率为1.68%，与一季度末、二季度末持平。
        （2）关注类贷款占比大幅下降。截至三季度末，公司关注类贷款余额为590.64  亿元，较二季末下降6.28%，关注类贷款占比只有3.07%，较二季末大幅下降34  个BP，延续了逐季改善的趋势。
        （3）逾期90  天以上贷款占比继续下降。截至三季度末，公司逾期90  天以上贷款达384.73  亿元，小幅下降0.12%，占比达2.00%，较二季度末继续减少8  个BP。从未来不良确认压力来看，三季度末公司逾期90  天以上贷款比不良的“剪刀差”为119%，较二季度末下降5  个百分点，今年以来不良确认压力减轻趋势仍在继续。
        （4）拨备计提力度环比二季度有所下降。三季度末，公司拨备覆盖率和拨贷比分别为169.14%和2.84%，较二季度提高了6.69  和0.11  个百分点，但较去年末仍分别提高了18.06  和0.27  个百分点。
        （5）本年加大了问题资产清收处置力度。前三个季度，公司合计收回不良资产159.81  亿元，同比增幅115.1%，其中信贷资产149.06  亿元，占93.27%，这其中已核销贷款又占58.08%，超过了未核销贷款的回收。此外，在不良