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>> 五矿期货-贵金属期权早报-260812
上传日期:   2026/8/12 大小:   2080KB
格式:   pdf  共6页 来源:   五矿期货
评级:   -- 作者:   黄柯涵,李立勤
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行情解读与策略建议
  标的行情解析及期权因子研究
  (1)ag2610合约昨日收盘价15748元,相较前日收盘上涨159元,上涨1.01%,成交量846185手,较前日增加46427手,持仓量313807手,较前日减少8825手
  (2)AG(白银期权)隐含波动率维持在均值0.5872上方水平波动
  (3)AG期权持仓量PCR收报于0.8514,位于近一年来的35.92%水位。
  (4)期权的角度看标的压力位和支撑位,AG期权标的压力位为16000,支撑位为13000。
  期权策略建议
  (1)方向性策略:轻仓构建牛市价差策略,获取标的偏多方向收益,如:B_AG2609C15600,S_AG2609C16500
  (2)波动性策略:构建做空波动率的偏多卖出宽跨式策略,获取期权时间价值收益,如:SAG2609C17000,SAG2609P15000
 
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