市场分析
　　关注“两重”。宏观方面，2026年第三批“两重”建设项目近日已下达，共安排超长期特别国债资金1935亿元。至此，今年“两重”建设项目清单已全部下达完毕。今年以来，国家发改委联合有关行业主管部门，共安排8000亿元支持了1417个重大项目建设。海外方面，ISM公布数据显示，美国6月服务业PMI从上月的54.5降至54，略低于市场预期54.2。
　　指数调整。现货市场，A股三大指数调整，上证指数跌0.06%报4041.24点，创业板指跌1.77%。行业方面，板块指数跌多涨少，煤炭、农林牧渔、石油石化行业领涨，建筑材料、通信、机械设备、电力设备行业跌幅居前。市场成交额为3.1万亿元。上交所官网信息显示，宇树科技科创板IPO于7月2日注册生效，本次IPO拟募资42.02亿元，用于智能机器人模型研发项目等。海外市场，美国三大股指全线收涨，道指涨0.29%报53055.91点，标普500指数涨0.72%报7537.43点，纳指涨1.12%报26121.16点。
　　IC增仓。期货市场，基差方面，IF、IC、IM近月合约贴水有所修复。成交持仓方面，IC、IM的成交量和持仓量同步增加。
　　策略
　　近期科技板块经历快速调整，当日部分细分领域已现企稳迹象，而此前反弹强劲的一些板块则出现冲高回落，表明科技此轮调整或接近尾声。节奏上需关注七月中旬这一时点，待整体业绩预告集中披露后，市场风格有望再度向科技主线回归。指数配置层面，建议关注IC、IM在调整后的布局机会，重点关注七月中旬前后这个节点。
　　风险
　　若国内政策落地不及预期、海外货币政策超预期、地缘风险升级，股指有下行风险