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>> 五矿期货-新能源期权早报-260626
上传日期:   2026/6/26 大小:   2828KB
格式:   pdf  共8页 来源:   五矿期货
评级:   -- 作者:   黄柯涵,李立勤
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行情解读与策略建议
  标的行情解析及期权因子研究
  (1)LC2609合约昨日收盘价150840元,相较前日收盘下跌8840元,下跌5.53%,成交量320656手,较前日增力087646手,持仓量454628手,较前日增加02476手
  (2)LC(碳酸锂期权)隐含波动率维持在均值0.5354上方水平波动
  (3)LC期权持仓量PCR收报于0.7934,位于近一年来的43.27%水位。
  (4)期权的角度看标的压力位和支撑位,LC期权标的压力位为180000,支撑位为150000。
  期权策略建议
  (1)方向性策略:轻仓构建熊市价差策略,获取标的继续下跌的有限收益,如:B_LC2608P15000,SLC2608P140000
  (2)波动性策略:构建做空波动率的宽边界卖出宽跨式策略,获取期权时间价值收益,动态调整持仓delta保持中性,如:S_LC2608C160000,S_LC2608P142000
 
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