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>> 五矿期货-煤及基础化工期权早报-260528
上传日期:   2026/5/28 大小:   3478KB
格式:   pdf  共10页 来源:   五矿期货
评级:   -- 作者:   黄柯涵,李立勤
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标的行情解析及期权因子研究
  (1)MA609合约昨日收盘价2804元,相较前日收盘下跌38元,下跌1.33%,成交量684747手,较前日增加95940手,持仓量726267手,较前日增加17130手
  (2)MA〔甲醇期权)隐含波动率维持在均值0.3234上方水平波动
  (3)MA期权持仓量PCR收报于1.0826,位于近—年来的80.82%水位。
  (4)期权的角度看标的压力位和支撑位,MA期权标的压力位为3300,支撑位为2800。
  期权策略建议
  (1)方向性策略:无
  (2)波动性策略:构建卖出看涨+看跌期权组合策略,获取期权时间价值收益,动态调整持仓头寸,使得持仓头寸delta保持中性。如:SMA2507250和SMA2607c3050
 
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