▌华鑫市场情绪温度指标：（中性）
　　华鑫市场情绪温度指标显示，昨日市场情绪综合评分为45分，市场情绪处于“中性”。历史市场情绪趋势变化可参考图表1
　　▌热点主题追踪
　　今日热点主题：通信、存储、太空光伏
　　1、通信主题：北美四大云厂商2026年一季报密集披露，资本开支全面超预期且2027年展望积极，彻底打消市场对算力投入放缓的担忧。与此同时，高速光芯片供给瓶颈加剧，龙头厂商远期产能已告售罄，涨价预期持续强化。相关标的：新易盛（300502）、光迅科技（002281）
　　2、存储主题：据ZDNet报道，服务器DRAM模块的最新一代标准“MRDIMM”已经进入最后开发阶段，联合电子设备工程委员会（JEDEC）的成员包括三星电子、SK海力士和美光等主要存储器公司正在积极开发MRDIMM产品，以满足未来不断增长的需求。有别于HBM与GPU集成，MRDIMM将用作CPU直接访问的主内存。相关标的：澜起科技(688008)、聚辰股份(688123)
　　3、太空光伏主题：5月11日，天舟十号货运飞船在文昌成功发射，搭载41项在轨科学实验载荷奔赴中国空间站。其中，由上海微系统所科研团队自主研发的柔性封装单晶硅太阳电池，将开展空间环境在轨实验，为我国商业航天、太空算力及太空光伏产业奠定基础。相关标的：天合光能（688599）、东方日升（300118）
　　▌风险提示
　　宏观经济意外下滑、地缘政治风险、流动性收紧超预期、行业政策低于预期。