【公司研究】
　　哔哩哔哩（BILI.US/9626.HK，买入）：广告及游戏业务驱动毛利率稳健增长，Q2实现净利润2.2亿元
　　瑞声科技(2018，买入）：利润略超预期，看好光学、MEMS麦克风等业务机遇
　　舜宇光学(2382，买入）：手机光学盈利能力改善，积极布局XR、泛IoT和机器人新兴领域
　　泡泡玛特(9992，买入）：业绩超预期，海外加速扩张
　　小米集团(1810，买入）：业绩再超预期，汽车毛利率显著提升
　　拼多多（PDD，买入）：收入稳健利润承压，坚持长期价值战略
　　【公司评论】
　　特斯拉（TSLA）：周报
　　海螺水泥（914，未评级）：量稳利增，反内卷深化充分受益
　　【行业评论】
　　AI大模型周报