今年以来AI量价因子多头超额16.13%，中证1000增强超额11.80%
　　截至2025年6月20日，全频段融合因子今年以来TOP层相对全A等权基准的超额收益为16.13%，自2017年初回测以来TOP层年化超额收益率31.37%，5日RankIC均值0.116。根据全频段融合因子构建的AI中证1000增强组合本周超额收益为1.66%，今年以来超额收益为11.80%，自2017年初回测以来相对中证1000年化超额收益率为22.44%，年化跟踪误差为6.07%，信息比率为3.70，超额收益最大回撤为7.55%，超额收益Calmar比率为2.97。
　　AI行业轮动模型：下周推荐银行、石油石化等
　　AI行业轮动模型使用全频段量价融合因子对32个一级行业打分并构建周频调仓策略，每周选取5个行业等权配置。模型2017年初回测以来年化收益率为24.93%，相对等权基准年化超额收益率为20.86%。截至2025年6月20日，模型未来一周将持有银行、石油石化、非银行金融、工业金属、电力及公用事业5个行业。
　　AI主题指数轮动模型：今年以来超额10.72%，下周推荐上证金融等
　　AI主题指数轮动模型使用全频段量价融合因子对133个概念指数打分并构建周频调仓策略，每周选取10个主题指数等权配置。模型2018年初回测以来年化收益率为15.94%，相对等权基准年化超额收益率为13.03%，今年以来超额10.72%。截至2025年6月20日，模型未来一周将推荐持有上证金融、金融地产、中证中药、上证央企等指数。AI概念指数轮动未来一周将推荐持有银行精选、保险精选、万得微盘股、水产等指数。
　　文本选股组合今年以来绝对收益-0.97%，相对中证500超额0.54%
　　截至2025年6月20日，文本FADT_BERT组合本月以来绝对收益1.13%，相对中证500超额收益1.69%，今年以来绝对收益-0.97%，超额收益0.54%。自2009年初回测以来年化收益率39.16%，相对中证500超额年化收益31.69%，组合夏普比率1.36。
　　风险提示：通过人工智能模型构建选股策略是历史经验的总结，存在失效的可能。人工智能模型可解释程度较低，使用须谨慎。