>> 财信证券-基金深度报告:2024年上半年公募基金市场业绩回顾-240705
| 上传日期: |
2024/7/9 |
大小: |
2603KB |
| 格式: |
pdf 共20页 |
来源: |
财信证券 |
| 评级: |
-- |
作者: |
燕轶纯 |
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基金市场概况 1)2024年上半年公募基金市场规模仍延续正增长态势,3月规模明显攀升,后增速逐月放缓。截至2024年6月末,全市场基金份额28.35万亿份、相对2023年末增长约7%,基金资产净值29.26万亿元、相对2023年末增长近7%。2)万亿规模以上的基金管理人上升至6家,基金规模CR10占比上升。2024年上半年末,基金资产净值前十公司的全市场占比在2023年末的基础上提升了0.11个百分点至39.34%;3)非货币型基金2024年6月末资产净值增长3.9%。 发行概况 1)新基金发行稍有回升,但仍处较低位水平。2024年上半年,新基金发行情况持续疲软。从上半年的数据来看,全市场新发基金约630只,较2023年同期相比稍有回升(+4%),发行份额0.64万亿份,同比上升约17%,但与前两年相比仍处较低位水平。2)2024年上半年新发基金仍以债券型基金为主导,占比由2023年末的71.5%提升至82.2%。 主动管理型权益类基金 1)2024年上半年,市场持续大幅下行,主动管理型的权益类基金年内复权单位净值增长率中位值是-4.78%。2)4104只主代码基金中仅1326只基金年内复权单位净值增长率为正。其中,灵活配置型基金加权平均收益为-3.1%,高于普通股票型基金(-6.1%)和偏股混合型基金(-5.6%)。 固收类基金 1)2024年上半年全市场固定收益类基金复权单位净值增长率中位值+2.22%,正收益率92.38%。2)纯债型基金表现较为亮眼,业绩中位值+2.31%;3)被动指数型债券基金业绩中位值为+2.23%;3)受二级市场影响固收+类品种相对表现一般,业绩中值+7.79%;4)可转债基金业绩中值+0.01%;5)混合债券型一级基金表现最为亮眼,业绩中值+2.34%。 其他类基金 1)2024年上半年,国企开放、能源、公用事业指数等相关资产的被动指数品种表现较好。2)养老型FOF2024年上半年业绩中值-0.30%,同期非养老型FOF业绩中值-0.46%。3)股票多空基金2024年上半年业绩中值+1.47%,同期QDII基金业绩中值+5.59%,其中纳斯达克指数相关产品表现亮眼。 风险提示:历史数据不代表未来业绩;跟踪品种为非保本型产品,极端情况或存在无法完全回收本金的情形;经济、政策等诸多内外因素可能会造成基金的市场风险,影响基金收益水平等。
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