核心观点
　　今年苹果WWDC大会将在6月10-14日举行。复盘历届大会：2011年iOS 5推出Siri、2016年iOS 10通过Siri调用第三方应用。本届大会，我们认为是苹果从移动互联网正式步入AI时代的转折点。据彭博社等，我们预计将推出的iOS18有3个看点：
　　1）有望接入GPT等模型——原生应用集体“AI化”
　　相册、备忘录等苹果应用有望增加AI功能，聚焦图像、文字生成和语音转文字。
　　2） Siri升级2.0——更智能的助手与新流量入口
　　有望成为苹果用户的生活与工作助手，一切需求和场景都通过Siri进行交流，并控制各个应用完成多步骤任务。因此，Siri自然成为各个应用的新的流量入口。
　　3）推出AI应用商店——AI应用新分发渠道
　　目前苹果应用商城每年分成收入达百亿美金，AI应用商店有望延续移动互联网时代的应用分发模式。
　　我们进一步展望，预计相册，相机，搜索的想象空间大：
　　1）相册：手机相册内的图片与视频，是用户个人的多模态信息，最集中的载体，而且不依赖于微信等第三方APP，AI功能可以较大程度与相册结合，比如拍照搜题、整理图片中的信息、搜索图片。
　　2）拍照：有望结合GPT-4o等原生多模态模型，实现拍照识物，并结合语音识别，与现实世界“智能互动”，比如“拍照识别用餐热量”等功能，有望成为爆款热点。
　　3）搜索：提供类似秘塔AI的AI搜索体验，但资料来源除了互联网，还包括本地的备忘录、相册、文件。
　　相关公司：
　　苹果iOS 18在海外市场，将率先升级AI功能，海外AI应用若接入苹果生态有望受益。我们建议关注有海外AI应用布局的国内公司，包括：万兴科技（Filmora）、昆仑万维（Linky、Opera）、焦点科技（AI麦可）、易点天下（KreadoAI）、美图（X-Design）。
　　风险分析
　　版权保护力度不及预期，知识产权未划分明确的风险，IP影响力下降风险，与IP或明星合作中断的风险，大众审美取向发生转变的风险，竞争加剧的风险，用户付费意愿低的风险，消费习惯难以改变的风险，关联公司公司治理风险，内容上线表现不及预期的风险，生成式AI技术发展不及预期的风险，产品研发难度大的风险，产品上线延期的风险，营销买量成本上升风险，人才流失的风险，人力成本上升的风险，政策监管的风险，商业化能力不及预期的风险。