投资要点：
　　●2nm工艺成本将增加50%。IBS分析师发布报告，称制造商过渡到2nm工艺后，相比3nm工艺其成本增加50%，导致每片2nm晶圆的成本为3万美元.一家月产能5万片晶圆的2nm晶圆厂（WSPM）成本约为280亿美元，而建设相同产能的3nm晶圆厂，预估为200亿美元。
　　●中国AR设备市场维持翻倍增速。市场调查机构IDC发布报告，预估2023全年中国AR市场出货量24万台，同比增长133.9%，并预估2024年继续保持高速增长，增速预计达101.0%。报告称2023年一体式AR出货预计3.5万台，分体式预计AR（目前产品大多需连接智能手机使用）出货20.5万台。
　　◎回顾本周行情（12月21日-12月27日），本周上证综指上涨0.43%，沪深300指数上涨1.18%。电子行业表现弱于大市。申万一级电子指数下跌0.99%，跑输上证综指1.42个百分点，跑输沪深300指数2.17个百分点。电子在申万一级行业排名第二十二。行业估值方面，本周PE估值下降至44.84倍左右。
　　◎行业数据：三季度全球手机出货出货3.02亿台，同比增长0.3%。中国10月智能手机出货量2818万台，同比增长18.5%。10月，全球半导体销售额466.2亿美元，同比增长-0.7%。11月，日本半导体设备出货量同比增长-11.00%。
　　◎行业动态：meta计划2024年推出新一代AR眼镜；阿里巴巴中报收入增长11%；2nm工艺成本将增加50%；中国AR市场有望维持翻倍增速。
　　◎公司动态：思瑞浦：拟向激励对象授予约152万股限制性股票。
　　◎投资建议：电子行业需求底部弱复苏，建议关注有国产替代逻辑相对独立于行业景气周期的上游设备材料。安卓系库存有望逐步回归正常，建议关注安卓系手机零部件厂商。半导体设计公司受益于下游补库存，建议关注。
　　风险提示：需求不及预期，行业竞争格局恶化，贸易冲突影响。