大豆观点
　　■市场分析
　　期货方面，昨日收盘豆一2401合约4903元/吨，较前日上涨13元/吨，涨幅0.26%。现货方面，黑龙江地区食用豆现货价格4861元/吨，较前日下跌1元/吨，现货基差A01-42，较前日下跌15，吉林地区食用豆现货价格4930元/吨，较前日持平，现货基差A01+27，较前日下跌13；内蒙古地区食用豆现货价格4833元/吨，较前日持平，现货基差A01-70，较前日下跌13。
　　近期市场资讯汇总：据USDA出口销售报告前瞻：分析师平均预期，截至11月30日当周，美国大豆出口销售料净增100-182.5万吨。其中2023/24年度料净增100-180万吨，2024/25年度料净增0-2.5万吨；美国豆粕出口销售料净增5-30万吨，其中2023/24年度料净增5-25万吨，2024/25年度料净增0-5万吨；美国豆油出口销售料净减0.5至净增2万吨，其中2023/24年度料净减0.5至净增1万吨，2024/25年度料净增0-1万吨。Anec：巴西12月大豆出口量预计触及358万吨，之前一年同期为152万吨。USDA民间出口商报告：向中国出口销售13.6万吨大豆，于2023/2024年交付。阿根廷迎来少量降雨，天气条件对作物整体有利。一个天气系统在周二和周三带来大范围少量阵雨。本周末将有另一天气系统经过，天气条件继续对玉米和大豆的种植和生长整体有利。
　　昨日豆一行情震荡，现货方面，国内大豆受消费疲软影响整体处于供过于求的格局，贸易商拿货意愿一般，市场成交有限。
　　策略
　　单边中性
　　■风险
　　无
　　花生观点
　　■市场分析
　　期货方面，昨日收盘花生2403合约8972元/吨，较前日上涨26元/吨，涨幅0.29%。现货方面，辽宁地区现货价格8408元/吨，较前日持平，现货基差PK03-564，较前日下跌26；河北地区现货价格8778元/吨，较前日持平，现货基差PK03-194，较前日下跌26；河南地区现货价格8941元/吨，较前日持平，现货基差PK03-31，较前日下跌26；山东地区现货价格8915元/吨，较前日持平，现货基差PK03-57，较前日下跌26。
　　近期市场资讯汇总：据Mysteel：山东产区：山东花生价格稳中偏强运行，基层售卖意愿偏低，上货量稀少，市场购销氛围良好，按需采购为主，成交以质论价。河南产区：河南花生价格偏强运行，基层上货量较前期有所增加，市场询价拿货意愿增强，购销氛围较活跃，成交以质论价为主。辽宁产区：辽宁花生价格稳中偏强运行，受主力油厂入市带动，基层挺价意愿增加，短期市场采购商按需拿货，成交以质量论价。吉林产区：吉林花生价格稳中偏强运行，基层挺价意愿明显，整体上货量不大，商贩收购意愿良好，市场整体要货的一般，成交以质论价为主油料米方面，本周油厂整体到货量略有减少，益海各工厂到货量维持在200-400吨，中粮工厂到货量维持在200吨左右，鲁花工厂到货量略有增加，成交价格在8650-8900元/吨。12月5日中粮油厂改变收购标准，报价8800元，标准：含油43，水分9，酸价1.0，杂质1.0，霉变1.0，出成50，筛下20。莒南工厂到货量维持在100吨左右，成交价格在8500元/吨左右，实际多以质论价。
　　昨日国内花生盘面震荡，现货方面，油厂及食品厂入市有一定挺价作用，但终端价格依然保持稳定，同时市场依然以质论价，对于高价承受能力有限，因此还将延续震荡。
　　策略
　　单边中性
　　■风险
　　需求走弱