>> 国泰君安期货-股指对冲周报-230526
| 上传日期: |
2023/5/26 |
大小: |
1065KB |
| 格式: |
pdf 共6页 |
来源: |
国泰君安期货 |
| 评级: |
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作者: |
虞堪,李宏磊 |
| 下载权限: |
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本周指数进一步向下突破,权重板块跌势较重,上证50四日连阴收官,创年内新低,沪深300同样录得三连阴,周线跌幅分别为2.8%和2.37%,另一方面中小盘跌幅较小,中证500和1000在个别成长板块带领下绝地反击,周线跌幅分别录得1.34%和0.85%。本周市场成交未现任何起色,依然维持在7000-8000亿元附近,北向资金连续3日大额净卖出,整周净卖出178.88亿元,连续两周录得净卖出,其中深股通遭遇净卖出120亿。海外方面,美国债务协议可能初步成形,美联储会议纪要显示是否进一步加息分歧明显,更加依赖经济数据,整体上海外基本面有惊无险。国内市场走势偏弱主要受到宏观预期下调的影响,叠加人民币汇率破7,市场风险偏好难以提升,同时大宗商品市场隐含的宏观预期依然处于偏弱状态,热点题材缺乏持续性,赚钱效应不佳。尽管有国资委强调全力以赴发展战略性新兴产业、《国家水网建设规划纲要》提出建设一批国家水网骨干工程等利好,但市场似乎已对于此类利好消息麻木不仁,情绪依然属于偏弱状态。本周股指各品种基差变动不大,本周新上市的07合约隐含指增收益较高,其余合约变动不明显。从期限结构的角度来看,IH和IF近端合约偏低,但幅度不大,仍维持多头远端推荐、空头近端推荐不变。 本周IH日均成交量67856手,较前周环比上升3.4%,持仓量133890手,较前周环比上升9.1%;本周IF日均成交量96050手,较前周环比上升3.7%,持仓量220619手,较前周环比上升8.5%;本周IC日均成交量69810手,较前周环比下降9.8%,持仓量292150手,较前周环比上升5.5%;本周IM日均成交量53004手,较前周环比下降15.2%,持仓量166433手,较前周环比上升1.6%。
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