行业要闻追踪
　　ITFWorld 2023半导体大会上，黄仁勋表示，人工智能的下一个浪潮将是具身智能（embodied AI），即能理解、推理、并与物理世界互动的智能系统。具身智能更强调强调了身体感知、运动和与环境互动的重要性。“PIE方案”下，具身智能三大必备模块：具身感知（Perception）、具身想象（Imagination）和具身执行（Execution）。
　　同时，本周特斯拉展示特斯拉机器人擎天柱Optimus，功能升级。特斯拉人形机器人已掌握：环境感知能力(探索与记忆)、电机转矩控制能力、端到端控制、物体交互等能力，并且已经打通FSD底层模块，预计未来在特斯拉的高级辅助驾驶系统软件和计算机上运行。
　　国内“具身智能”产业链环节建议关注机器视觉相关厂商奥比中光、凌云光、奥普特等；边缘侧算力关注智能模组移远通信、广和通和美格智能和AIOT芯片瑞芯微、全志科技、晶晨股份、乐鑫科技。
　　行情回顾
　　本周（5.15-5.19），沪深300指数周涨幅0.17%，深证成指周涨幅0.78%，上证指数周涨幅0.34%，通信（申万）指数周涨幅3.15%。在申万行业分类31个行业板块中，通信板块周涨幅排名第4。本周（5.15-5.19）我们构建的西部通信股票池中202家公司整体周平均涨幅5.16%，其中，涨幅居前的细分板块包括电力载波通信、光器件光模块和物联网。
　　投资建议：
　　AIGC和数字中国共振，算力托底。智算中心的加速部署，催化AI服务器、交换机、光模块、光芯片、温控设备等核心环节需求增长和技术加速升级。建议关注运营商（中国移动、中国电信、中国联通）；IDC（奥飞数据、光环新网等）；ICT设备商（紫光股份、中兴通讯（已覆盖）、锐捷网络）；光模块（中际旭创、新易盛、天孚通信、源杰科技（已覆盖）等）；温控领域（英维克（已覆盖）、申菱环境）。
　　应用端：技术与产业融合，数字化转型加速。伴随5G、工业互联网、物联网等新技术成熟，与垂直行业加速融合，产业数字化转型成为通信行业新驱动力。建议关注工业互联网（映翰通（已覆盖）、三旺通信、东土科技）；北斗及卫星互联网（华测导航）；物联网（移远通信（已覆盖）、广和通（已覆盖）、和而泰（已覆盖）、拓邦股份（已覆盖）。
　　风险提示：5G投资建设不及预期、疫情反复影响、中美贸易摩擦风险。