本周板块走势回顾。本周（4月17日-4月21日）计算机（中信）指数下跌3.80%，创业板指数下跌3.58%，上证指数下跌1.11%。板块周涨幅前三为曙光数创（73.02%）、中科信息（55.48%）、万兴科技（40.24%），板块跌幅前三为*ST蓝盾（-25.61%）、浩瀚深度（-18.92%）、*ST顺利（-18.49%）。
　　数字中国建设峰会有望催化计算机板块。数字中国建设峰会是我国信息化发展政策发布、数字中国建设最新成果展示、电子政务和数字经济理论经验和实践交流等的重要平台。第六届数字中国建设峰会将于2023年4月27-28日在福州举行，峰会主题为“加快数字中国建设，推进中国式现代化”，此次峰会新增了人工智能、数字文化等分论坛，届时更有多项数字产业成果发布，有望催化计算机板块。
　　智算中心建设浪潮掀起，AI算力需求有望超预期。随着政策持续规划出台，我国智算中心掀起落地热潮。当前我国超过30个城市正在建设或提出建设智算中心，多数智算中心均基于国产化芯片，其中20多个城市基于昇腾AI基础软硬件平台。未来，随着人工智能应用场景的不断创新，智能算力需求将得到更大释放，智算中心的赋能作用将被进一步激发。4月19日，华为副董事长、轮值董事长、CFO孟晚舟在2023华为全球分析师大会上表示，预计到2030年通用计算能力将增长10倍，Al计算能力将增长500倍，根据此测算，到2030年算力的CAGR将达到143%，超出此前市场预期。
　　数据要素迎政策催化，建议关注产业链投资机遇。数据要素是指参与到社会生产经营活动中，为所有者或使用者带来经济效益的数据资源。近期，数据要素相关政策密集出台，数据要素市场迎持续催化。从产业链来看，数据要素市场化带来的边际变化主要在于数据需进行资源化（采集、加工处理、聚合、分析等）、数据资产化（入表）、数据资本化（确权、流转、交易），同时带动数据安全等环节需求。我们认为，随着各环节实施细则落地，数据要素市场化进程有望提速，相关环节有望迎来全新投资机遇。
　　政策指引国家到地方形成合力，信创沿着“2+8”不断推进。总书记、总理、国家部委相继要求攻坚核心基础设施和关键技术，重点行业发布相关政策支持，目前国家到地方形成合力，稳步推进信创发展。从现状来看，CPU、操作系统、数据库等基础软硬件国产化率较低，信创迫切性较强。下游沿着“2+8”体系不断推进，“2”是指党、政，“8”指关乎国计民生的八大行业：金融、电力、电信、石油、交通、教育、医疗和航空航天，目前信创正从党政向行业渗透。
　　投资建议与标的。建议关注人工智能、数据要素、信创相关标的：
　　数据要素：太极股份、深桑达、易华录、久远银海、上海钢联等。
　　人工智能：1）算力：寒武纪、海光信息、中国长城、景嘉微、浪潮信息、中科曙光、紫光股份等；2）算法：科大讯飞、海康威视、大华股份、三六零、拓尔思、商汤、云从科技、格林深瞳等；3）数据：海天瑞声、博彦科技等；4）应用：金山办公、万兴科技、福昕软件等。
　　信创：1）CPU：海光信息、中国长城（天津飞腾）、龙芯中科；2）操作系统：中国软件（麒麟软件）、诚迈科技（统信软件）、麒麟信安；3）数据库：太极股份（人大金仓）、海量数据、星环科技、英方软件等。
　　风险提示：政策落地进程不及预期、技术发展不及预期、竞争者加入加剧竞争、宏观政策风险等