核心观点：
　　近期，商汤、阿里、亚马逊均陆续发布大语言模型，微软也开源了DeepSpeed Chat模型训练系统，预计国内还会陆续有更多通用大模型发布。从算法角度来看，沿着既定算法和框架，通用大模型并不会稀缺，而模型的性能或主要取决于数据的数量和质量。随着国内数据要素市场化进程不断推进，预计后续在垂直行业能够用于AI算法训练的高质量数据会越来越多，大模型在垂直行业的场景应用会不断出现，建议重视数据对AI的赋能。
　　行情回顾：
　　上期，计算机（申万）指数下跌4.24%，跑输沪深300指数3.48pp。
　　投资组合：
　　AI：科大讯飞、浪潮信息、中科曙光、拓维信息、拓尔思、中科创达、德赛西威等
　　云计算：金山办公、广联达、深桑达A、用友网络、致远互联、泛微网络、明源云、金蝶国际等
　　数据要素：深桑达A、中远海科、易华录、安恒信息、奇安信等
　　信创：金山办公、广立微、纳思达、软通动力、麒麟信安、润和软件、华大九天、卓易信息、中望软件、安路科技等
　　医疗IT：创业慧康、卫宁健康等
　　产业互联网及工业软件：宝信软件、中控技术、国联股份、朗新科技、赛意信息等
　　网络安全：奇安信、安恒信息等
　　金融IT：恒生电子、指南针、宇信科技、长亮科技、高伟达、神州信息、天阳科技等
　　风险提示：
　　市场竞争加剧；国际环境变化影响；行业需求不及预期等。