计算机事件：华为介绍盘古大模型进展，META发布SAM。
　　分析：华为本周介绍了盘古大模型的最新进展，公司在21年就立项大模型项目，其大模型由NLP大模型、CV大模型、多模态大模型、科学计算大模型等多个大模型构成，并均形成了技术和落地案例。华为将AI模型分为L0、L1、L2三个层级，其中L1是基础模型与行业数据结合进行训练后的行业大模型，华为已经发布了矿山、气象、药物、分子、电力、海浪、金融等行业的大模型。建议继续关注华为产业链，其中鲲鹏/昇腾硬件厂商关注神州数码、拓维信息、烽火通信、常山北明等，基础软件关注海量数据、中国软件等，软件服务合作厂商关注软通动力、润和软件、中软国际等，应用层关注汉得信息、赛意信息、云鼎科技、龙软科技、通达海、金财互联等公司。
　　本周META发布了视觉大模型SAM，紧接着智源研究院视觉团队也推出通用分割模型SegGPT，通用视觉大模型之战也打响。视觉大模型能把任意图像从像素阵列解析为视觉结构单元，像人类视觉那样理解各类场景，这意味着视觉模型已经可以理解图像的结构，这对自动驾驶、安防、智能家居、工业视觉等众多行业都将带来飞跃式提升，推荐关注自动驾驶中科创达、经纬恒润、光庭信息，安防罗普特、大华股份，智能家居狄耐克等。
　　此外，持续推荐拥抱AI方向，长期核心推荐算法三六零、科大讯飞，算力神州数码、中科曙光，通用应用福昕软件、金山办公、万兴科技、用友网络等。而随着国内大模型不断成熟，国内垂直行业应用侧机会也将不断涌现。我们认为应用侧应基于以下原则选择标的：（1）是否有B、C端客户基础和场景基础；（2）当下可以预见的降本增效程度或新产品新模式的想象空间；3）是否接入大模型，尤其可以接入海外大模型的公司更占优；（4）是否有海外映射，尤其是巨头映射；（5）投资维度份额小体量小的公司往往弹性更佳。重点推荐目前涨幅较小的AI＋行业的相关标的：AI＋视频罗普特、大华股份，AI＋司法通达海、华宇软件、金桥信息，AI＋财税金财互联、税友股份，AI＋证券财富趋势、指南针，AI＋银行新晨科技、宇信科技、高伟达，AI＋体育力盛体育，AI+医疗万达信息、创业汇康，AI＋工业汉得信息、能科科技、赛意信息，AI＋教育方直科技，AI+保险中科软。
　　中小盘事件：本周观点无变化，继续推荐泛安全+泛能源方向：德邦科技、神工股份及科林电气、广信材料等。
　　分析：半导体行业作为计算产业的根基，突破“卡脖子”环节而实现自给自足尤为重要，计算机信创行情有望持续向半导体安全等泛安全领域扩散。继续推荐关注德邦科技，公司是国家集成电路产业基金重点布局的电子封装材料供应商，公司业务覆盖集成电路封装材料、智能终端封装材料、新能源应用材料、高端装备应用材料四大类别。其中集成电路封装材料和智能终端封装材料市场空间大，国产化率低，公司是国内少数形成规模化销售并产品覆盖较全的公司，目前已逐步进入下游各大厂商供应链，国产替代空间广阔。
　　泛安全方向其他关注标的：半导体硅材料及硅片供应商神工股份，半导体设备金属结构件供应商华亚智能，益生菌菌粉原料及终端产品供应商均瑶健康等。
　　光伏等新能源赛道持续景气，此前重点推荐科林电气因美国充电桩政策等因素近期出现较大波动，实际公司充电桩业务占比较小且几乎无海外业务。公司传统业务为配用电网一二次设备，受益电网投资增加及行业拓展稳健增长，近年来公司在光伏、充电桩、工商业储能等新能源领域布局并获得较大订单，业绩确定性高，估值低，继续推荐。
　　泛能源领域其他关注标的：光伏新材料及PCB油墨产品提供商广信材料，公司子公司江西广臻年产5万吨电子感光材料及配套材料项目投产在即，同时公司优化结构处置亏损资产，光伏新材料等新业务开始实现收入，有望带来较大利润弹性。
　　投资建议：关注罗普特及金财互联，继续拥抱AI全产业链；中小盘继续推荐德邦科技、科林电气等。
　　风险因素：AI板块短期涨幅过大，后续催化不足；相关公司业绩不及预期
　　

研究报告全文：TableTitle华为介绍盘古大模型进展META发布视觉大模型SAMAI板块继续催化不断计算机TableReportDate行业简评报告20230409评级TableRank看好核心观点TableAuthorsTableSummary计算机事件华为介绍盘古大模型进展META发布SAM翟炜首席分析师分析华为本周介绍了盘古大模型的最新进展公司在21年就立项SAC执证编号S0110521050002大模型项目其大模型由NLP大模型CV大模型多模态大模型zhaiweisczqcomcn科学计算大模型等多个大模型构成并均形成了技术和落地案例华电话13581945259为将AI模型分为L0L1L2三个层级其中L1是基础模型与行业数据结合进行训练后的行业大模型华为已经发布了矿山气象药傅梦欣研究助理物分子电力海浪金融等行业的大模型建议继续关注华为产fumengxin01sczqcomcn业链其中鲲鹏昇腾硬件厂商关注神州数码拓维信息烽火通信电话18117835985常山北明等基础软件关注海量数据中国软件等软件服务合作厂商关注软通动力润和软件中软国际等应用层关注汉得信息赛意信息云鼎科技龙软科技通达海金财互联等公司市场指数走势最近TableChart1年本周META发布了视觉大模型SAM紧接着智源研究院视觉团队也05计算机沪深300推出通用分割模型SegGPT通用视觉大模型之战也打响视觉大模型能把任意图像从像素阵列解析为视觉结构单元像人类视觉那样理02611221324--解各类场景这意味着视觉模型已经可以理解图像的结构这对自动SepApr----JunNovJanApr驾驶安防智能家居工业视觉等众多行业都将带来飞跃式提升-05推荐关注自动驾驶中科创达经纬恒润光庭信息安防罗普特大资料来源聚源数据华股份智能家居狄耐克等此外持续推荐拥抱AI方向长期核心推荐算法三六零科大讯飞相关研究算力神州数码中科曙光通用应用福昕软件金山办公万兴科技TableOtherReport继续拥抱AI产业链关注Q1及部分低位个股用友网络等而随着国内大模型不断成熟国内垂直行业应用侧机会计算机中小盘周观点关注华为AI也将不断涌现我们认为应用侧应基于以下原则选择标的1是否产业链及垂直AI应用领域有BC端客户基础和场景基础2当下可以预见的降本增效程度计算机中小盘周观点必应月活破亿继续推荐三六零及AI产业链或新产品新模式的想象空间3是否接入大模型尤其可以接入海外大模型的公司更占优4是否有海外映射尤其是巨头映射5投资维度份额小体量小的公司往往弹性更佳重点推荐目前涨幅较小的AI行业的相关标的AI视频罗普特大华股份AI司法通达海华宇软件金桥信息AI财税金财互联税友股份AI证券财富趋势指南针AI银行新晨科技宇信科技高伟达AI体育力盛体育AI医疗万达信息创业汇康AI工业汉得信息能科科技赛意信息AI教育方直科技AI保险中科软中小盘事件本周观点无变化继续推荐泛安全泛能源方向德邦科技神工股份及科林电气广信材料等分析半导体行业作为计算产业的根基突破卡脖子环节而实现自给自足尤为重要计算机信创行情有望持续向半导体安全等泛安全请务必仔细阅读本报告最后部分的重要法律声明行业简评报告证券研究报告领域扩散继续推荐关注德邦科技公司是国家集成电路产业基金重点布局的电子封装材料供应商公司业务覆盖集成电路封装材料智能终端封装材料新能源应用材料高端装备应用材料四大类别其中集成电路封装材料和智能终端封装材料市场空间大国产化率低公司是国内少数形成规模化销售并产品覆盖较全的公司目前已逐步进入下游各大厂商供应链国产替代空间广阔泛安全方向其他关注标的半导体硅材料及硅片供应商神工股份半导体设备金属结构件供应商华亚智能益生菌菌粉原料及终端产品供应商均瑶健康等光伏等新能源赛道持续景气此前重点推荐科林电气因美国充电桩政策等因素近期出现较大波动实际公司充电桩业务占比较小且几乎无海外业务公司传统业务为配用电网一二次设备受益电网投资增加及行业拓展稳健增长近年来公司在光伏充电桩工商业储能等新能源领域布局并获得较大订单业绩确定性高估值低继续推荐泛能源领域其他关注标的光伏新材料及PCB油墨产品提供商广信材料公司子公司江西广臻年产5万吨电子感光材料及配套材料项目投产在即同时公司优化结构处置亏损资产光伏新材料等新业务开始实现收入有望带来较大利润弹性投资建议关注罗普特及金财互联继续拥抱AI全产业链中小盘继续推荐德邦科技科林电气等风险因素AI板块短期涨幅过大后续催化不足相关公司业绩不及预期风险提示5G进展低于预期工业互联网车联网商用进程不及预期宏观经济下行投资不及预期政策效果不及预期TableIntroduction请务必仔细阅读本报告最后部分的重要法律声明行业简评报告证券研究报告分析师简介翟炜北京大学硕士曾就职于中科院信工所方正证券国金证券等2021年5月加入首创证券负责计算机通信等行业研究傅梦欣新加坡南洋理工大学硕士西南财经大学双学士2022年3月加入首创证券主要覆盖信创能源IT网络安全等领域分析师声明本报告清晰准确地反映了作者的研究观点力求独立客观和公正结论不受任何第三方的授意或影响作者将对报告的内容和观点负责免责声明本报告由首创证券股份有限公司已具备中国证监会批复的证券投资咨询业务资格制作本报告所在资料的来源及观点的出处皆被首创证券认为可靠但首创证券不保证其准确性或完整性该等信息意见并未考虑到获取本报告人员的具体投资目的财务状况以及特定需求在任何时候均不构成对任何人的个人推荐投资者应当对本报告中的信息和意见进行独立评估并应同时考量各自的投资目的财务状况和特定需求必要时就法律商业财务税收等方面咨询专业财务顾问的意见对依据或者使用本报告所造成的一切后果首创证券及或其关联人员均不承担任何法律责任投资者需自主作出投资决策并自行承担投资风险任何形式的分享证券投资收益或者分担证券投资损失的书面或口头承诺均为无效本报告所载的信息材料或分析工具仅提供给阁下作参考用不是也不应被视为出售购买或认购证券或其他金融工具的要约或要约邀请该等信息材料及预测无需通知即可随时更改过往的表现亦不应作为日后表现的预示和担保在不同时期首创证券可能会发出与本报告所载意见评估及预测不一致的研究报告首创证券的销售人员交易人员以及其他专业人士可能会依据不同假设和标准采用不同的分析方法而口头或书面发表与本报告意见及建议不一致的市场评论和或交易观点首创证券没有将此意见及建议向报告所有接收者进行更新的义务首创证券的自营部门以及其他投资业务部门可能独立做出与本报告中的意见或建议不一致的投资决策在法律许可的情况下首创证券可能会持有本报告中提及公司所发行的证券头寸并进行交易也可能为这些公司提供或争取提供投资银行业务服务因此投资者应当考虑到首创证券及或其相关人员可能存在影响本报告观点客观性的潜在利益冲突投资者请勿将本报告视为投资或其他决定的唯一信赖依据本报告的版权仅为首创证券所有未经书面许可任何机构和个人不得以任何形式转发翻版复制刊登发表或引用评级说明投资建议的比较标准1评级说明投资评级分为股票评级和行业评级股票投资评级买入相对沪深300指数涨幅15以上以报告发布后的6个月内的市场表现为比增持相对沪深300指数涨幅5-15之间较标准报告发布日后的6个月内的公司中性相对沪深300指数涨幅5-5之间股价或行业指数的涨跌幅相对同期的沪深300指数的涨跌幅为基准减持相对沪深300指数跌幅5以上2投资建议的评级标准行业投资评级看好行业超越整体市场表现报告发布日后的6个月内的公司股价或中性行业与整体市场表现基本持平行业指数的涨跌幅相对同期的沪深300看淡行业弱于整体市场表现指数的涨跌幅为基准