核心观点
　　私募基金市场动态
　　截至2022年10月末，存续私募证券投资基金89390只，存续规模5.56万亿元，环比下降6.91%；私募证券投资基金管理人9068家，较上月减少32家，环比下降0.35%。
　　2022年10月，新备案私募证券投资基金1530只，占新备案基金数量的73.07%，新备案规模97.32亿元，环比下降56.26%。2022年10月，在基金业协会资产管理业务综合报送平台办理通过的私募证券投资基金管理人共12家。
　　私募基金数量分布
　　截至2022年12月14日，私募排排网数据库中共登记有76560只运行中的私募证券投资产品，按策略分类占比最高的为主观股票多头、复合策略、其他，产品数量分别为34683、6806、4802。
　　私募基金分策略周度收益
　　统计上周（2022年12月5日至12月9日，下同）上周股票多头、股票多空、股票市场中性策略周度收益率中位数分别为0.64%、0.80%、0.09%。
　　上周指数增强策略分类下各子策略表现统计如下：沪深300指增、中证500指增、中证1000指增策略周度超额收益率中位数分别为-0.68%、0.14%、-0.20%。
　　上周管理期货CTA分类下各子策略表现统计如下：主观趋势CTA、主观套利CTA、主观多策略CTA周度收益率中位数分别为0.71%、0.00%、0.71%；量化趋势CTA、量化套利CTA、量化多策略CTA周度收益率中位数分别为1.45%、0.12%、1.34%。
　　上周债券策略分类下各子策略表现统计如下：纯债策略、债券增强、债券复合策略周度收益率中位数分别为0.10%、0.18%、0.10%。
　　上周多资产策略分类下各子策略表现统计如下：宏观策略、套利策略、复合策略周度收益率中位数分别为1.12%、0.13%、0.46%。
　　其他策略私募产品上周收益情况统计如下：定增打新、转债交易策略、FOF策略周度收益率中位数分别为0.14%、-0.50%、0.54%。
　　百亿私募管理人上市公司调研动向
　　按中信一级行业，上周（2022年12月3日至12月9日）百亿私募管理人调研最多的行业为机械、电子、医药，周度调研机构家数分别达57、33、25家。
　　从个股层面来看，上周最受百亿私募管理人调研关注的个股为晶盛机电、鹏鼎控股，周内分别受到14、12家百亿私募机构调研。
　　风险提示：市场环境变动风险，风格切换风险。本报告整理自历史数据，不构成投资建议。产品历史业绩不代表未来收益。
　　

研究报告全文：证券研究报告2022年12月14日私募基金周报上周量化趋势CTA私募中位数收益145百亿私募调研聚焦机械电子板块核心观点金融工程周报私募基金市场动态金融工程数量化投资截至年月末存续私募证券投资基金只存续规模万证券分析师张欣慰证券分析师邹璐20221089390556021-609331590755-81981313亿元环比下降691私募证券投资基金管理人9068家较上月减少32zhangxinwei1guosencomcnzouluguosencomcn家环比下降035S0980520060001S09805160800052022年10月新备案私募证券投资基金1530只占新备案基金数量的相关研究报告7307新备案规模9732亿元环比下降56262022年10月在基ETF周报-上周银行主题ETF领涨339芯片主题ETF净申购金业协会资产管理业务综合报送平台办理通过的私募证券投资基金管理人1585亿2022-12-12基金周报-富达国际获批开展公募业务可持续发展ESG投共12家资白皮书发布2022-12-11港股投资周报-港股精选组合本周上涨710今年以来相对恒私募基金数量分布生指数超额10162022-12-11多因子选股周报-估值因子表现出色中证1000增强组合今年以来超额7612022-12-10截至2022年12月14日私募排排网数据库中共登记有76560只运行中的主动量化策略周报-大盘价值风格回归券商金股业绩增强组私募证券投资产品按策略分类占比最高的为主观股票多头复合策略其合今年以来在主动股基中排名1688分位点2022-12-10他产品数量分别为3468368064802私募基金分策略周度收益统计上周2022年12月5日至12月9日下同上周股票多头股票多空股票市场中性策略周度收益率中位数分别为064080009上周指数增强策略分类下各子策略表现统计如下沪深300指增中证500指增中证1000指增策略周度超额收益率中位数分别为-068014-020上周管理期货CTA分类下各子策略表现统计如下主观趋势CTA主观套利CTA主观多策略CTA周度收益率中位数分别为071000071量化趋势CTA量化套利CTA量化多策略CTA周度收益率中位数分别为145012134上周债券策略分类下各子策略表现统计如下纯债策略债券增强债券复合策略周度收益率中位数分别为010018010上周多资产策略分类下各子策略表现统计如下宏观策略套利策略复合策略周度收益率中位数分别为112013046其他策略私募产品上周收益情况统计如下定增打新转债交易策略FOF策略周度收益率中位数分别为014-050054百亿私募管理人上市公司调研动向按中信一级行业上周2022年12月3日至12月9日百亿私募管理人调研最多的行业为机械电子医药周度调研机构家数分别达573325家从个股层面来看上周最受百亿私募管理人调研关注的个股为晶盛机电鹏鼎控股周内分别受到1412家百亿私募机构调研风险提示市场环境变动风险风格切换风险本报告整理自历史数据不构成投资建议产品历史业绩不代表未来收益请务必阅读正文之后的免责声明及其项下所有内容证券研究报告内容目录私募基金市场概况4各类策略私募产品数量分布4私募基金周度表现分策略统计6百亿私募管理人上市公司调研动向9请务必阅读正文之后的免责声明及其项下所有内容2证券研究报告图表目录图1私募基金管理人及产品数量和规模变化截至202210315图2私募证券投资基金产品数量最多的策略方向截至202212145图3敞口策略私募产品收益统计截至202212096图4指数增强策略私募产品超额收益统计截至202212096图5主观CTA私募产品收益统计截至202212097图6量化CTA策略私募产品收益统计截至202212097图7债券策略私募产品收益统计截至202212098图8多资产策略私募基金收益统计截至202212098图9其它策略私募基金收益统计截至202212099图10上周百亿私募管理人调研家数分行业统计20221203至202212099表1基金业协会私募基金存续情况统计表截至202210314表2基金业协会月度新备案私募基金情况统计表截至202210314表3百亿私募管理人热门调研股票20221203至2022120910请务必阅读正文之后的免责声明及其项下所有内容3证券研究报告私募基金市场概况根据基金业协会官网披露截至2022年10月末存续私募基金140987只存续基金规模1988万亿元较上月减少510646亿元环比下降250其中存续私募证券投资基金89390只存续规模556万亿元环比下降691存续私募股权投资基金31559只存续规模1082万亿元环比下降126存续创业投资基金18412只存续规模280万亿元环比增长211表1基金业协会私募基金存续情况统计表截至20221031基金类型基金数量只较上月变化只基金规模亿元较上月变化亿元私募证券投资基金8939010835563640-413003其中顾问管理类基金3814-2580566-56228私募股权投资基金315591010818175-137597创业投资基金18412325280036857818私募资产配置类基金2915296309其他私募投资基金1597-2696772-18173合计140987141719884252-510646资料来源基金业协会国信证券经济研究所归纳整理2022年10月新备案私募基金数量2094只较上月减少1308只环比下降3845新备案规模37281亿元较上月减少31897亿元环比下降4611其中私募证券投资基金1530只占新备案基金数量的7307新备案规模9732亿元环比下降5626私募股权投资基金211只新备案规模15134亿元环比下降3984创业投资基金352只新备案规模12013亿元环比下降4482私募资产配置基金1只新备案规模402亿元表2基金业协会月度新备案私募基金情况统计表截至202210312022年10月2022年9月基金类型基金数量只基金规模亿元规模增长率基金数量只基金规模亿元私募证券投资基金15309732-5626256522251其中顾问管理类基金221474-5162533046私募股权投资基金21115134-398428925156创业投资基金35212013-448254821771私募资产配置类基金1402-0000其他私募投资基金0000-0000合计209437281-4611340269177资料来源基金业协会国信证券经济研究所归纳整理各类策略私募产品数量分布基金业协会将私募基金产品及其管理机构分为5个大类具体分别为证券投资基金股权投资基金创业投资基金资产配置类基金其它投资基金其中本报告主要关注以二级市场为投资方向的私募证券投资基金后文简称私募基金观察各类型策略产品周度收益并对百亿私募基金管理人上市公司调研动向进行统计请务必阅读正文之后的免责声明及其项下所有内容4证券研究报告截至2022年10月末存续私募证券投资基金89390只存续规模556万亿元环比下降691私募证券投资基金管理人9068家较上月减少32家环比下降0352022年10月新备案私募证券投资基金1530只占新备案基金数量的7307新备案规模9732亿元环比下降56262022年10月在基金业协会资产管理业务综合报送平台办理通过的私募证券投资基金管理人共12家图1私募基金管理人及产品数量和规模变化截至20221031资料来源基金业协会国信证券经济研究所归纳整理截至2022年12月14日私募排排网数据库中共登记有76560只运行中的私募证券投资产品按策略分类占比最高的为主观股票多头复合策略其他产品数量分别为3468368064802图2私募证券投资基金产品数量最多的策略方向截至20221214资料来源私募排排网国信证券经济研究所归纳整理请务必阅读正文之后的免责声明及其项下所有内容5证券研究报告私募基金周度表现分策略统计1股票多头股票多空股票市场中性策略分别代表三类不同的市场风险敞口其典型敞口范围依次分别为1-1到1之间0附近统计上周2022年12月5日至12月9日下同敞口策略分类下各子策略表现上周股票多头股票多空股票市场中性策略周度收益率中位数分别为064080009年初至今股票多头股票多空股票市场中性策略收益率中位数分别为-1438-837191最大回撤中位数分别为26352118520图3敞口策略私募产品收益统计截至20221209股票多头8990只股票多空310只股票市场中性551只本周近一个月年初至今本周近一个月年初至今本周近一个月年初至今Max692716779178400191046088506237651852113510542110860054010341358136288112720329643-12935071163706518175930218417-645229454-00503614656640134260-1039134274-54601811040650064125-1438080157-83700906619160013022-1794028046-128700003101570-017-049-2211000-017-1842-008000-17180-083-193-2741-042-161-2182-030-034-48590-200-439-3544-149-375-3307-080-126-1264Min-4749-9229-9592-568-1154-5028-1018-3296-6330最大回撤中位数000-251-2635000-183-2118000-046-520资料来源私募排排网国信证券经济研究所归纳整理上周指数增强策略分类下各子策略表现统计如下沪深300指增中证500指增中证1000指增策略周度超额收益率中位数分别为-068014-020年初至今沪深300指增中证500指增中证1000指增策略超额收益率中位数分别为85211912030超额最大回撤中位数分别为493375230图4指数增强策略私募产品超额收益统计截至20221209沪深300指增75只中证500指增445只中证1000指增83只超额收益本周近一个月年初至今本周近一个月年初至今本周近一个月年初至今Max9501836511213271673112821057858309101041392234081278213804220827122001603714960652351909016173264630-016-02913490421841500002127258840-053-09610850221601317-007093225350-068-1238520141251191-020074203060-105-1445960010731028-025063168570-160-198428-014027876-031057133580-206-274060-032-016566-036031103990-280-497-173-057-080222-048-014808Min-355-1135-2215-634-1687-4313-196-229-508最大回撤中位数-068-192-493000-055-375-020-033-230资料来源私募排排网国信证券经济研究所归纳整理1取截至2022年初成立满90天且截至报告当日仍在存续的私募证券基金剔除自2022年初以来周度净值序列存在缺失的产品请务必阅读正文之后的免责声明及其项下所有内容6证券研究报告上周主观CTA分类下各子策略表现统计如下主观趋势CTA主观套利CTA主观多策略CTA周度收益率中位数分别为071000071年初至今主观趋势CTA主观套利CTA主观多策略CTA收益率中位数分别为412237068最大回撤中位数分别为16986681873图5主观CTA私募产品收益统计截至20221209主观趋势CTA166只主观套利CTA101只主观多策略CTA160只本周近一个月年初至今本周近一个月年初至今本周近一个月年初至今Max10100565917248664116473952358598923204107501012494730733025646177462749205014192370145198146533824413913027225814120581058552401318214017014588801804154812804743350071048412000010237071-00606860018-009-091-010-002080023-055-32070000-092-703-044-086-145-001-144-84280-032-213-1452-119-181-361-046-202-179990-229-459-2988-225-423-853-156-371-3044Min-5423-5398-8093-1493-2160-4467-560-4134-6451最大回撤中位数000-232-1698000-121-668000-198-1873资料来源私募排排网国信证券经济研究所归纳整理上周量化CTA分类下各子策略表现统计如下量化趋势CTA量化套利CTA量化多策略CTA周度收益率中位数分别为145012134年初至今量化趋势CTA量化套利CTA量化多策略CTA收益率中位数分别为325460484最大回撤中位数分别为13503761097图6量化CTA策略私募产品收益统计截至20221209量化趋势CTA560只量化套利CTA186只量化多策略CTA593只本周近一个月年初至今本周近一个月年初至今本周近一个月年初至今Max1171334883811889328213982271782831896110637585278118825519134394322548204273151851061127130632121416433029619211390390578682541371062402111086600210386231950937135014504932501202146013404648460097000-00400200529209001018470045-058-372-001-013107051-036-22080011-132-806-019-062-166014-132-59190-013-248-1613-083-286-1049-019-250-1219Min-2233-2530-9627-845-1045-3534-1207-2462-4713最大回撤中位数000-193-1350000-033-376000-170-1097资料来源私募排排网国信证券经济研究所归纳整理请务必阅读正文之后的免责声明及其项下所有内容7证券研究报告上周债券策略分类下各子策略表现统计如下纯债策略债券增强债券复合策略周度收益率中位数分别为010018010年初至今纯债策略债券增强债券复合策略收益率中位数分别为741862704最大回撤中位数分别为208664308图7债券策略私募产品收益统计截至20221209纯债策略315只债券增强143只债券复合策略170只本周近一个月年初至今本周近一个月年初至今本周近一个月年初至今Max6390638551538165670225556821681246565027102578935085311130644371527513015200924392089106102124900582851849300421891393063356174803312914304001810210080291561170017086994500100567410180828620100567046000604460600704053100003053170000015405-007009215-006-01040480-010-001100-030-057-006-024-03001690-030-062-528-062-159-775-038-080-830Min-1984-2338-7151-244-862-2697-340-1232-4602最大回撤中位数000-010-208000-042-664000-027-308资料来源私募排排网国信证券经济研究所归纳整理上周多资产策略分类下各子策略表现统计如下宏观策略套利策略复合策略周度收益率中位数分别为112013046年初至今宏观策略套利策略复合策略收益率中位数分别为-797208-320最大回撤中位数分别为20114631513图8多资产策略私募基金收益统计截至20221209宏观策略305只套利策略404只复合策略1518只本周近一个月年初至今本周近一个月年初至今本周近一个月年初至今Max1233393431620185939911241239891054788274104998251100162340136046992115512036949032809019778825345477230243298-22905011756015826535040170156-580028077349089157-00250112078-797013047208046089-32060060008-1141006024062016040-70770000-089-1510000000-162000-004-114280-040-316-2154-012-027-525-026-065-167790-106-611-2912-063-111-1432-098-210-2686Min-945-3145-9474-1297-1374-9216-4373-5687-9290最大回撤中位数000-210-2011000-029-463000-135-1513资料来源私募排排网国信证券经济研究所归纳整理请务必阅读正文之后的免责声明及其项下所有内容8证券研究报告其他策略私募产品上周收益情况统计如下定增打新转债交易策略FOF策略周度收益率中位数分别为014-050054年初至今定增打新转债交易策略FOF策略收益率中位数分别为-1119347-508最大回撤中位数分别为29409341255图9其它策略私募基金收益统计截至20221209定增打新64只转债交易策略90只FOF628只本周近一个月年初至今本周近一个月年初至今本周近一个月年初至今Max145341474930382161021080120436111985310540958226513526911162445045282022167064902213375017125417830132392-117-017051562111184-01140057180-567-034008412079122-28050014059-1119-050-021347054086-50860000-006-1539-058-070155033053-72670-015-060-2183-074-103-085013019-101080-198-229-2640-096-147-252000-013-132090-404-732-3327-132-249-664-026-104-2098Min-868-974-5149-208-942-2700-700-1590-4675最大回撤中位数000-232-2940-050-164-934000-110-1255资料来源私募排排网国信证券经济研究所归纳整理百亿私募管理人上市公司调研动向参考Wind调研事件据库从上市公司调研信息中发掘百亿私募机构2调研动向按中信一级行业上周2022年12月3日至12月9日百亿私募管理人调研最多的行业为机械电子医药周度调研机构家数分别达573325家图10上周百亿私募管理人调研家数分行业统计20221203至20221209资料来源Wind私募排排网国信证券经济研究所归纳整理2私募机构管理资金规模数据参考自私募排排网数据库请务必阅读正文之后的免责声明及其项下所有内容9证券研究报告从个股层面来看上周最受百亿私募管理人调研关注的个股为晶盛机电鹏鼎控股亚辉龙洽洽食品周内分别受到14121111家百亿私募机构调研表3百亿私募管理人热门调研股票20221203至20221209股票代码股票简称所属中信一级行业百亿私募调研家数参与调研的百亿私募机构中欧瑞博和谐汇一大朴幻方量化慎知旌安景林泓澄淡300316SZ晶盛机电机械14水泉源乐晟源峰趣时远信高毅泓澄淡水泉源峰盈峰睿郡进化论远信康曼德汐泰和002938SZ鹏鼎控股电子12谐汇一仁桥上汽颀臻中欧瑞博东方港湾康曼德景林望正汐泰清和泉玄元盘688575SH亚辉龙医药11京相聚高毅东方港湾久期保银和谐汇一康曼德敦和汉和源乐晟源002557SZ洽洽食品食品饮料11峰盛泉恒元趣时000951SZ中国重汽汽车10和谐汇一旌安星石景林正圆汐泰玄元远信银叶高毅688248SH南网科技电力设备及新能源10盈峰玄元清和泉淡水泉泓澄合晟大朴旌安景林汐泰300083SZ创世纪机械9宽远伊洛凯丰望正汉和淡水泉盈峰睿扬睿郡华软新动力希瓦正圆正心谷淡水泉清和泉运舟银叶高002906SZ华阳集团汽车9毅002372SZ伟星新材建材9保银双安敦和汐泰淡水泉玄元石锋聚鸣高毅688700SH东威科技机械9保银复胜希瓦慎知敦和正心谷玄元盈峰盘京688489SH三未信安计算机9汐泰瓴仁玄元清和泉淡水泉旌安敦和和谐汇一冲积000739SZ普洛药业医药8上汽颀臻希瓦康曼德慎知淡水泉睿扬进化论高毅002463SZ沪电股份电子7上汽颀臻双安和谐汇一旌安源乐晟源峰聚鸣002056SZ横店东磁电子7淡水泉正心谷望正敦和和谐汇一双安保银300498SZ温氏股份农林牧渔6保银希瓦旌安景林睿郡远信300756SZ金马游乐机械5泓澄歌斐诺宝康曼德复胜凯丰001313SZ粤海饲料农林牧渔5高毅东方港湾大朴康曼德源乐晟000923SZ河钢资源钢铁5石锋望正玄元盘京高毅300719SZ安达维尔国防军工4银叶淡水泉旌安敦和300146SZ汤臣倍健食品饮料4玄元睿璞睿郡聚鸣000821SZ京山轻机机械4冲积双安和谐汇一通怡600916SH中国黄金商贸零售4大朴景林趣时银叶300762SZ上海瀚讯国防军工4康曼德银叶淡水泉敦和300839SZ博汇股份石油石化4正心谷源峰盛泉恒元睿郡300900SZ广联航空国防军工4敦和淡水泉睿扬银叶002458SZ益生股份农林牧渔4旌安星石淡水泉源峰资料来源Wind私募排排网国信证券经济研究所归纳整理请务必阅读正文之后的免责声明及其项下所有内容10证券研究报告免责声明分析师声明作者保证报告所采用的数据均来自合规渠道分析逻辑基于作者的职业理解通过合理判断并得出结论力求独立客观公正结论不受任何第三方的授意或影响作者在过去现在或未来未就其研究报告所提供的具体建议或所表述的意见直接或间接收取任何报酬特此声明国信证券投资评级类别级别说明买入股价表现优于市场指数20以上股票增持股价表现优于市场指数10-20之间投资评级中性股价表现介于市场指数10之间卖出股价表现弱于市场指数10以上超配行业指数表现优于市场指数10以上行业中性行业指数表现介于市场指数10之间投资评级低配行业指数表现弱于市场指数10以上重要声明本报告由国信证券股份有限公司已具备中国证监会许可的证券投资咨询业务资格制作报告版权归国信证券股份有限公司以下简称我公司所有本公司不会因接收人收到本报告而视其为客户未经书面许可任何机构和个人不得以任何形式使用复制或传播任何有关本报告的摘要或节选都不代表本报告正式完整的观点一切须以我公司向客户发布的本报告完整版本为准本报告基于已公开的资料或信息撰写但我公司不保证该资料及信息的完整性准确性本报告所载的信息资料建议及推测仅反映我公司于本报告公开发布当日的判断在不同时期我公司可能撰写并发布与本报告所载资料建议及推测不一致的报告我公司不保证本报告所含信息及资料处于最新状态我公司可能随时补充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