【行情复盘】
　　周一两市成长类指数高开震荡后逐级走高，创业板指走势最强，通信板块领涨。两市成交额1.94万亿元，略有缩量。中证500指数收7759点，涨106点，涨幅1.39%；中证1000指数收7639点，涨131点，涨幅1.75%；沪深300指数收4575点，涨26点，涨幅0.59%；上证50指数收2911点，跌12点，跌幅-0.41%。行业与主题ETF中涨幅居前的是通信ETF银行、科创机械ETF嘉实、5GETF博时、创业板人工智能ETF南方、半导体设备ETF广发，跌幅居前的是黄金股ETF华夏、煤炭ETF国泰、能源ETF汇添富。两市板块指数中涨幅居前的是元器件、通信设备、CPO概念、渔业、非金属材料指数，跌幅居前的是化纤、煤炭开采、贵金属、保险、厨卫电器指数。中证500、沪深300、上证50、中证1000指数股指期货沉淀资金分别净流出32、19、17、5亿元。
　　【重要资讯】
　　1、高盛称，中国上市公司二季度盈利同比劲增24%，创五年新高，A股科创板利润翻倍，AI红利由芯片向多行业扩散。二季度表现最强的板块包括：IT（+142%）、保险（+140%）、材料（+78%）、能源（+52%）、券商（+58%）和医药（+20%）。
　　2、二季度，科创板和创业板利润分别同比增长102%和44%，中证500和中证1000也分别增长27%和22%。二季度，中国半导体板块盈利环比激增约150%至230亿美元，占中国AI总利润的42%。
　　3、巴克莱、瑞银、美银等机构交易台观察到，客户对挂钩沪深指数的看涨期权与掉期需求持续升温。背后逻辑是：韩日AI交易估值高企引发警惕，而中国期权隐含波动率已回落至近一年均值，科技板块权重持续扩大，入场窗口或已悄然开启。
　　4、OpenAI宣布已实现“自动化研究实习生”目标，即一个能在人类指导下独立完成数天级别研究任务的系统。截至8月中旬，研究部门智能体工作量已是人类研究员的3.1倍。“AI训练AI”的飞轮正在加速。
　　5、OpenAI首席科学家发布长文——An Alien Mind（一个异星心智）。AI是养出来的，不是造出来的。人类唯一能看见AI在想什么的窗口，是它写出来的思维链。这扇窗正在关上。AI已经开始参与训练下一代AI，这个速度不会慢下来。
　　6、GPT-6 Astra不需要为人工智能代理需要使用的每个应用程序提供专用API，它能够以与人类惊人相似的方式浏览任何给定的软件。其生成的这些智能体可以在浏览器、电子表格、网站和桌面应用程序之间工作，生成最终文档和演示文稿。
　　7、黄仁勋在社交媒体上向OpenAI送上祝贺。GPT-6 Astra，使用超过10万块英伟达Grace Blackwell NVLink72训练完成。从ChatGPT到o1再到Astra，仅仅4年时间。AGI已经到来。下一步：40万块GPU即将上线。
　　8、高盛策略师坚持其对韩国股市的看涨目标，认为投资者低估了AI对存储芯片制造商的提振效应。他维持对基准Kospi指数12000点的目标位——意味着较当前水平仍有近80%的上涨空间。市场对当前盈利周期的持续性定价不足。
　　9、高盛发布最新研报，大幅提高了对全球光模块市场的判断：2026—2028年，全球光模块总出货量预测分别上调21%、31%、31%；800G及以上产品出货量预测分别上调31%、39%、36%；1.6T及以上产品出货量预测更是分别上调29%、61%、50%。
　　10、日本8月创纪录动用约986亿美元干预汇市，疑似大规模抛售美债套现。日本外汇储备骤降946亿美元，跌破万亿美元大关。日本官员暗示未来或启用FIMA回购工具，每日最高可调600亿美元流动性，无需抛债即可干预。
　　【市场逻辑】
　　周一两市成长类指数高开震荡后逐级走高，创业板指走势最强，通信板块领涨。OpenAI宣布已经实现了AGI。GPT-6 Astra的计算机使用能力，已达人类水平；GPT-6Astra已彻底进化为一个坐在电脑前、手握键鼠的超级专家。博通2026财年第三季度财报展现了其在定制AI芯片（XPU）领域的爆炸性增长，凭借出色的性价比对传统GPU形成强势替代，公司高管更罕见地给出了未来两年AI收入连续翻倍的超预期指引。马斯克在G20峰会上表示，人工智能会在软件领域碾压所有人类，并预测到2027年年底前，AI将能够完成所有数字领域的工作。他估算十年内10亿台人形机器人的生产力总和，将超过当前全体人类的生产力总和。美联储主席沃什向G20财长及央行行长们表示，全球正迎来一波投资激增，这正在为经济增长注入动力。SK海力士CEO郭鲁正表示，预计当前的存储芯片供应短缺将持续至2030年底。摩根士丹利表示，五家超大规模云服务商以及芯片公司英伟达和博通，通过担保、租赁及其他形式的财务支持，合计承诺超过3.1万亿美元，以帮助其他企业推进AI基础设施支出。阿里表示，当前Capex投资回报具备较高确定性，2030年前的需求能见度较为清晰，投资回收期也将从3年缩短至2.5年甚至2年。马斯克表示，存储供给每年增长约20%，但需求增速高达200%甚至更高，需求增速远超供给，供需严重失衡，价格上涨是经济学基本规律。三星、美光、SK海力士的DRAM及HBM 2027年全年产能已全数分配完毕，NANDFlash产能亦基本预售一空。