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>> 国泰君安期货-Alpha市场观察报告-250912
上传日期:   2025/9/15 大小:   1116KB
格式:   pdf  共10页 来源:   国泰君安期货
评级:   -- 作者:   冯俊凯
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本周(2025/9/8-2025/9/12):
  1、【指数收益】
  本周股票市场各指数整体上涨,各大指数收益分别为:上证500.89%;沪深3001.38%;中证5003.38%;中证10002.45%;国证20002.34%;创业板指2.10%。
  2、【市场动态】
  本周市场基差贴水整体走扩,略有利于中性策略持仓。本周成交量与上周相比大幅下跌,日均成交量在2.29万亿左右,整体利好高频量价类策略。
  3、【因子概况】
  从风格因子来看,本周市场风格因子大市值占优,波动率因子大幅下跌,beta因子大幅上涨。从基本面因子来看,估值因子、分红因子、成长因子小幅下跌。量价方面,本周动量因子大幅上涨,流动性因子小幅上涨,反转因子小幅下跌。综合来看,本周Alpha整体偏乐观。
  
 
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