多因子组合表现。上周（2024年12月20日至2024年12月27日，下同），进取组合、平衡组合的周收益率分别为-6.49%、-4.40%；同期，主要宽基指数上证50指数、沪深300指数、中证500指数、中证1000指数的周收益率分别为2.01%、1.36%、-0.30%、-1.60%。上周，进取组合、平衡组合相对中证500指数超额收益为-6.18%、-4.09%。
　　指数增强组合方面，上周沪深300增强组合收益率为0.34%，同期沪深300指数收益率为1.36%，超额收益为-1.01%；中证500增强组合收益率为-0.49%，同期中证500指数收益率为-0.30%，超额收益为-0.18%；中证1000增强组合收益率为-1.67%，同期中证1000指数收益率为-1.60%，超额收益为-0.08%。
　　基金重仓股组合表现。上周，绩优基金的独门重仓股组合周收益率为-2.58%，同期股票型基金总指数收益率为0.35%，超额收益为-2.94%。2024年12月以来（2024年11月29日至2024年12月27日，下同），组合累计收益率为8.28%，超额收益为7.64%。2024年以来（2023年12月29日至2024年12月27日，下同），组合累计收益率为28.84%，超额收益为16.19%。
　　盈利、增长、现金流三者兼优组合表现。上周，盈利、增长、现金流三者兼优组合的周收益率为0.95%，同期沪深300指数收益率为1.36%，超额收益为-0.41%。2024年12月以来，组合累计收益率为1.05%，超额收益为-0.60%。2024年以来，组合累计收益率为1.49%，超额收益为-14.53%。
　　有基本面支撑的低估值组合表现。上周，PB-盈利优选组合的周收益率为1.60%，同期沪深300指数收益率为1.36%，超额收益为0.24%。2024年12月以来，组合累计收益率为2.37%，超额收益为0.73%。2024年以来，组合累计收益率为21.30%，超额收益为5.27%。
　　上周，GARP组合的周收益率为1.58%，同期沪深300指数收益率为1.36%，超额收益为0.22%。2024年12月以来，组合累计收益率为3.12%，超额收益为1.48%。2024年以来，组合累计收益率为37.66%，超额收益为21.64%。
　　小盘价值优选组合表现。上周，小盘价值优选组合1、小盘价值优选组合2的周收益率分别为-2.84%、-6.05%；同期，微盘股指数收益率为-7.24%。上周，小盘价值优选组合1、小盘价值优选组合2相对微盘股指数超额收益分别为4.40%、1.19%。2024年12月以来，两个组合累计收益率分别为0.10%、-5.45%，超额收益分别为4.41%、-1.14%。2024年以来，两个组合累计收益率分别为15.38%、9.63%，超额收益分别为1.18%、-4.56%。
　　小盘成长组合表现。上周，小盘成长组合的周收益率为-4.28%，同期微盘股指数收益率为-7.24%，超额收益为2.95%。2024年12月以来，组合累计收益率为-3.37%，超额收益为0.95%。2024年以来，组合累计收益率为10.24%，超额收益为-3.95%。
　　单因子表现。上周，风格类因子方面，大市值股票优于小市值股票，低估值股票优于高估值股票。技术类因子方面，低涨幅、低波动率、低换手率股票超额收益为正。而基本面因子方面，高盈利、高增长股票超额收益为正。
　　风险提示：市场环境变动风险，有效因子变动风险。