本期投资提示：
　　本周专题重点关注液冷、智联汽车、海缆三大板块重要催化与机会：
　　（一）液冷：英维克H1业绩预告强势，算力配套需求下液冷成长性突出。据公司7月12日发布业绩预告，24年上半年公司预计实现归母净利润1.65-1.93亿元，取中值测算：24年上半年净利润1.79亿元（去年同期0.92亿元），同比增长95%；单Q2归母净利润1.17亿元（去年同期0.67亿元），同比增长75%，延续Q1净利高增趋势（同比增长147%）。英维克业绩预期高增，体现国内运营商、互联网厂商等持续加码AI算力投资，液冷方案与算网升级同行。英维克具备稀缺的、端到端全链条液冷能力，与运营商、互联网厂商、头部硬件厂商深度合作，卡位优势明显，液冷放量趋势下成长性突出。
　　（二）智联汽车：Robotaxi有望破局，车路云提质增速。
　　Robotaxi：据湖北发布消息，百度旗下萝卜快跑在武汉市的无人驾驶服务订单量迎来爆发式增长，单日单车峰值超20单，接近出租车司机平均日订单量水平。国内萝卜快跑+国外特斯拉Robotaxi海内外共振趋势叠加政策端支持，24年下半年智联汽车主线投资机会已逐步显现；看好智能化趋势下，景气度逐渐向上游高价值量零部件传递；部分相关个股已在估值低位，看好下半年商业化落地进展催化下的反弹行情。
　　车路云：2024年7月，工信部已确定北京、上海、武汉等20个城市为智能网联汽车“车路云一体化”应用试点城市，车路云协同落地再加速。车路云的车端需要支持CV2X的车载模组，模组出货量有望快速拉升。模组厂商均已布局支持C-V2X的车载模组，预计将充分受益于其增量。
　　（三）海缆：Inch Cape订单落地，海缆出海逻辑再强化。本周7月8日晚，东方电缆发布重要公告，海缆中标Inch Cape项目，总金额约18亿元。Inch Cape项目落地，进一步强化海缆出海逻辑：强规划&弱产能下欧洲存在供需缺口，国内企业具备切入机会。2023年4月，德、法、英等9个欧洲国家计划2030年装机容量达120GW；据GWEC数据，截止2023年欧洲总装机容量为34GW，意味着2030年前至少平均10GW每年的建设速度。而欧洲本土普睿斯曼等公司产能饱和，对应建设速度存在供需缺口，当前时点为国内企业项目切入良机。
　　相关标的：1）液冷环节：英维克（产品矩阵完备，具备全链条平台优势）、飞荣达（华为设备散热核心供应商）；2）智联汽车：关注Robotaxi产业链之永新光学、电连技术、华测导航等，C-V2X车载模组之广和通、移远通信、美格智能；3）海缆：重点关注中天科技、东方电缆等。
　　风险提示：1）信息技术迭代产生新的网络通信方案，可能颠覆已有路径或格局；2）下游相关环节需求不达预期。