★本周市场回顾：（01.15-01.19）
　　股票市场，各大主要指数整体大幅收跌，沪深300周度收益为-0.44%，较之于中小盘的-3.61%和-4.79%的跌幅较小。本周各大类风格因子涨跌参半，其中账面市值比和盈利率因子录得显著正收益，剩余因子中贝塔和流动性因子的跌幅较大。
　　商品市场小幅收涨，能化板块表现靠前。风格因子方面，本周因子多数收涨，基差动量和横截面动量的涨幅较显著。整体来看近期的市场时序波动率回调，短期来看的话市场波动率会小幅回调，重点关注拐点引起的行情趋势。
　　★主要策略表现及配置建议：
　　主要策略均录得负收益。量化多头策略，在跟踪管理人多数录得负超额，500指增和1000指增管理人超额表现相对靠前，300指增管理人普遍录得负超额。近期市场中小盘风格调整较为显著，整体活跃度也有所下滑，阿尔法波动性增加，维持建议分散布局大小盘指增。CTA策略回撤扩大，主观CTA略好于量化CTA。在跟踪管理人普遍回撤，日内以及短周期表现持续优于中长周期，截面策略略好于时序策略，期限结构持续调整，基本面策略表现不佳。市场中性策略转为回撤。多头端，500指增和1000指增管理人超额有一定下滑；对冲端，IC、IM贴水走阔，整体利于中性策略持仓。套利策略回撤幅度扩大，各类型套利产品均表现分化，其中期货套利相对靠前。
　　★FOF组合跟踪：（模拟组合，非实盘产品）
　　本期（2024.01.15-2024.01.22），稳健型FOF组合01基金净值从1.1716下降至1.1693，区间累计收益-0.19%，区间最大回撤为0.20%，组合净值受权益市场影响出现下降。成立以来,年化总收益为8.17%，年化主动收益为15.63%，夏普比率为0.73，卡玛比率为1.01，主动收益表现较好，年化总风险为7.07%，年化主动风险为8.37%，最大回撤为5.14%，优于中证FOF基金。产品的累计收益在近一周，近一月，近三月，近半年，年初至今，近一年，成立至今区间表现优于中证FOF基金；分别有84.00%的月份，77.78%的季度，100.00%的年度表现优于中证FOF基金。