核心观点
　　传媒板块本周表现：行业下跌3.05%，跑输沪深300，跑输创业板指。本周（1.8-1.14）传媒行业下跌3.05%，跑输沪深300（-1.35%）持平，跑输创业板指（-0.81%）。其中涨幅靠前的分别为电声股份、智度股份、琏升科技、光线传媒等，跌幅靠前的分别为流金科技、*ST美盛、中视传媒、盛天网络等。横向比较来看，本周传媒板块在所有板块中涨跌幅排名倒数第5位。
　　重点关注：OpenAI推出在线商店和新付费套餐，苹果将于2月2日发售Vision Pro。1）1月11日，OpenAI宣布正式向ChatGPTPlus、开发团队和企业用户推出GPTStore，其中汇集了用户为各种任务创建的ChatGPT自定义版本。OpenAI还为团队规模较小的企业用户推出了新的付费套餐“ChatGPTTeam”；2）1月8日报道，苹果官网显示，Vision Pro将于2月2日在美国上市，起售价为3499美元，存储空间为256 GB。
　　本周重要数据跟踪：12月全球手游市场收入环比增长10%至66.7亿美元，中国手游发行商收入占比稳定。1）本周（1月6日-1月12日）电影票房6.18亿元，环比减少66.88%。票房前三名分别为《年会不能停！》、《金手指》和《潜行》；2）综艺节目方面，《王牌对王牌第八季》、《花儿与少年丝路季第五季》和《声生不息家年华》排名居前。整体来看，排名前十的综艺中，芒果TV占5席，处领先地位；3）游戏方面，2023年12月全球手游市场内购收入环比增长10%至66.7亿美元。12月共37个中国厂商入围全球手游发行商收入榜TOP100，合计吸金19.5亿美元，占本期全球TOP100手游发行商收入36%。其中收入前三名的手游发行商分别为腾讯、网易和米哈游。
　　投资建议：持续看好AIGC/VRARXR/短剧/互动游戏催化下的版块向上机遇。1）本周OpenAI推出在线商店和新付费套餐，苹果将于2月2日发售VisionPro，关注AI/MR应用端向上机会（昆仑万维、浙数文化、奥飞娱乐、视觉中国、华策影视、汤姆猫、中国科传、掌趣科技等标的）；数据要素方面，1月江苏盐城、成都金牛、浙江桐乡等地数据资源入表有实质性落地案例；短剧短期监管趋严，但景气度与热度提升趋势提升（华策影视、掌阅科技等）；2）主题投资带动板块估值整体修复，基本面维度关注可以关注景气度较好且超跌的游戏（推荐恺英网络、三七互娱、巨人网络、姚记科技等标的）、媒体（分众传媒、芒果超媒）、IP潮玩（泡泡玛特、阅文集团等）、出版板块；3）建议关注VR/AR/MR、脑机接口等新交互形态机会；同时建议关注春节档的布局机会（具体标的参见正文投资建议部分）。
　　风险提示：监管政策风险；业绩风险；商誉及资产减值风险等。