基础市场回顾
　　股票市场：10月，A股市场前期整体持续下挫探底，月底出现一定幅度的回升，全月整体小幅下跌。收益率来看，中证全指、沪深300和创业板综指分别为-2.30%、-3.17%、和-1.28%。
　　债券市场：2023年10月债市价格指数涨跌不一，中证全债指数、中证国债指数和中证企业债指数收益率分别为-0.14%、0.11%和0.13%；受股票市场低位震荡的影响，中证转债指数环比-2.40%。
　　期货市场：2023年10月，南华商品指数收益率为-1.95%。分品种看，贵金属、黑色期货相对表现较好，而农产品、有色指数表现相对较弱。
　　10月私募业绩强于中证全指，债券基金投资性价比较高
　　当前证券市场反复震荡。24473只（据朝阳永续不完全统计，截至2023年10月末）具有连续一年以上净值数据的非结构化私募产品当月平均收益率为-1.67%，其中实现正收益的产品数量为7021只，占比为28.69%，整体表现强于中证全指。
　　当月,债券基金1747只产品全月平均表现0.16%，收益率分布区间为— -45.47%至98.85%。债券基金整体走势强于中证全债。
　　分策略来看，10月份所有策略大多取得负收益。其中,债券基金、股票市场中性与套利策略表现靠前，股票指数增强、宏观策略、和事件驱动表现靠后。
　　过去一年债券基金表现最佳
　　从过去12个月的收益水平来看，24473只私募基金平均收益率为3.19%。近12个月以来，多数策略平均收益录得正值。债券基金、管理期货与套利策略排名靠前。业绩垫底的策略为宏观策略、股票多头与事件驱动。
　　上海证券私募基金评价体系
　　上海证券提出以波动率作为分类标准，根据私募产品在评价区间内的年化波动率将其分为高波动、较高波动、中等波动、较低波动和低波动五大类，然后在不同的波动类别中对该类别内的产品进行比较。
　　以运作满3年1个月且具有连续一年以上净值数据的非结构化对冲基金为样本。从最近一年的累积收益率来看，低波动产品表现最佳，平均收益率为4.61%。高波动产品表现最差，最近一年的平均累计收益率为0.35%。在下跌市场中，高波动产品未能给投资者带来超额补偿，而低波动产品收益表现较好。但在上涨市中，高波动产品收益较高，相比低波动产品可以取得更高的收益率。
　　行业数据：10月发行数量与规模同比下滑，股票指数增强发行占比排名靠前
　　根据基金业协会公布的数据，截至2023年10月底，已登记的私募证券管理人为8479家，较前期减少7家；管理基金数量为98068,只，较上月增加104只，平均单位管理人管理的基金数量提升至11.57只；管理规模为5.7261万亿元，较9月减少1648亿元
　　从新发产品维度看，10月份新发行私募证券投资产品较9月有所下降，共计发行393只,较去年同期比较下降74.31%；新发产品规模85.82亿元，较上期下降63.77%，较去年同期下降11.82%。
　　新发行的私募产品中，剔除其他策略与股票多头，股票指数增强策略占比较高，其次是股票市场中性和组合基金。
　　市场信息
　　1、业绩报酬计提方式惹争议私募费率差异化趋势显现；
　　2、透视私募“踩雷”事件：多层嵌套、虚假信息问题交织多方机构风控责任难辞