行业消息
　　1、美国：9月，PPI同比上升2.2%，预期1.60%，前值1.60%；PPI环比上升0.5%，预期0.30%，前值0.70%。
　　2、国务院：提升锂等战略性矿产资源保障能力，推动内蒙古高质量发展奋力书写中国式现代化新篇章的意见。意见提出，加强稀土等战略资源开发利用。支持内蒙古战略性矿产资源系统性勘查评价、保护性开发、高质化利用、规范化管理，提升稀土、铁、镍、铜、钨、锡、钼、金、萤石、晶质石墨、锂、铀、氦气等战略性矿产资源保障能力。
　　3、SMM数据显示，9月全国精铜杆产量合计90.5万吨，环比增加6.09万吨，开工率为70.29%，环比增加4.72个百分点。其中华东地区铜杆产量总产量为58.03万吨，开工率为71.44%；华南地区铜杆产量总产量为14.88万吨，开工率为69.89%
　　4、美国劳工部公布的数据显示，9月消费者价格指数(CPI)上涨0.4%，略高于经济学家预期的0.3%。与此同时，剔除波动较大的食品和能源价格的核心CPI为0.3%，与预期一致
　　观点总结
　　铜主力合约CU2311震荡走弱，以跌幅0.65%报收，持仓量小幅下降。国内现货价格小幅上涨，现货升水，基差走强。国际方面，美联储主席鲍威尔将于周四发表讲话，本周多位地区联储总裁也将在各种场合发表讲话，态度偏鸽，市场仍预期利率将维持较长时间维持高利率水平，美元仍偏强，铜价承压。国内方面，人民银行公告称，为维护银行体系流动性合理充裕，10月17日人民银行开展710亿元公开市场逆回购操作，中标利率为1.8%。由于当日有670亿元逆回购和5000亿元MLF存到期，公开市场实现净回笼4960亿元，短期流动性收敛。技术上，30分钟MACD，DIF下穿DEA，双线跌破0轴。操作建议，轻仓日内震荡交易，注意控制风险和交易节奏。

研究报告全文：沪铜产业日报20231017撰写人蔡跃辉从业资格证号F0251444投资咨询从业证书号Z0013101项目类别数据指标最新环比数据指标最新环比期货主力合约收盘价沪铜日元吨6588000-75000LME3个月铜日美元吨792200-5450期货市场主力合约隔月价差日元吨80001000主力合约持仓量沪铜日手15384500-356500期货前20名持仓沪铜日手877600186600LME铜库存日吨1810000010000上期所库存阴极铜周吨56894001789800LME铜注销仓单日吨1480000237500上期所仓单阴极铜日吨1845600-29900SMM1铜现货日元吨6642000-25500长江有色市场1铜现货日元吨6630500-25000现货市场上海电解铜CIF提单日美元吨8300200洋山铜均溢价日美元吨7875150CU主力合约基差日元吨2850049500LME铜升贴水0-3日美元吨-61001219进口数量铜矿石及精矿月万吨269717220国铜冶炼厂粗炼费TC周美元千吨9268-055上游情况铜精矿20-23江西日元金属吨5324200000铜精矿25-30云南日元金属吨5419200000粗铜985上海日元吨6656000-1000粗铜99上海日元吨6666000-1000产量精炼铜月万吨11170830进口数量未锻轧铜及铜材月吨48042640709640产业情况库存铜上海保税区周万吨363000废铜1光亮铜线上海日元吨5369000-10000出厂价硫酸98江西铜业日元吨30000000废铜2铜94-96上海日元吨5850000-5000产量铜材月万吨18660-100电网基本建设投资完成额累计值月亿元27050023200下游及应用房地产开发投资完成额累计值月亿元7689997918284产量集成电路当月值月万块31230000020800000历史波动率20日沪铜日928042历史波动率40日沪铜日951035下游情况平值看涨期权隐含波动率沪铜日127200054平值看跌期权隐含波动率沪铜日1272000531美国9月PPI同比上升22预期160前值160PPI环比上升05预期030前值0702国务院提升锂等战略性矿产资源保障能力推动内蒙古高质量发展奋力书写中国式现代化新篇章的意见意见提出加强稀土等战略资源开发利用支持内蒙古战略性矿产资源系统性勘查评价保护性开发高质化利用规范化管理提升稀土铁镍铜钨锡钼金萤石晶质石墨锂铀氦气等战略性矿产资源保障能力行业消息3SMM数据显示9月全国精铜杆产量合计905万吨环比增加609万吨开工率为7029环比增加472个百分点其中华东地区铜杆产量总产量为5803万吨开工率为7144华南地区铜杆产量总产量为1488万吨开工率为69894美国劳工部公布的数据显示9月消费者价格指数CPI上涨04略高于经济学家预期的03与此同时剔除波动较大的食品和能源价格的核心CPI为03与预期一致铜主力合约CU2311震荡走弱以跌幅065报收持仓量小幅下降国内现货价格小幅上涨现货升水基差走强国际方面美联储主席鲍威尔将于周四发表讲话本周多位地区联储总裁也将在各种场合发表讲话态度偏鸽市场仍预期利率将维持较长时间维持高利率水平美元仍偏强铜价承压国内方面人民银行公告称为维护银行体系流动性合理充裕10月17日人民银行开展710亿元公开市场逆回购操作中标利率为18由于当观点总结日有670亿元逆回购和5000亿元MLF存到期公开市场实现净回笼4960亿元短期流动性收敛技术上30分钟MACDDIF下穿DEA双线跌破0轴操作建议轻仓日内震荡交易注意控制风险和交易节奏重点关注PCE物价指数数据来源第三方观点仅供参考市场有风险投资需谨慎研究员蔡跃辉期货从业资格号F0251444期货投资咨询从业证书号Z0013101助理研究员李秋荣期货从业资格号F03101823王凯慧期货从业资格号F03100511王世霖期货从业资格号F03118150免责声明本报告中的信息均来源于公开可获得资料瑞达期货股份有限公司力求准确可靠但对这些信息的准确性及完整性不做任何保证据此投资责任自负本报告不构成个人投资建议客户应考虑本报告中的任何意见或建议是否符合其特定状况本报告版权仅为我公司所有未经书面许可任何机构和个人不得以任何形式翻版复制和发布如引用刊发需注明出处为瑞达研究瑞达期货股份有限公司研究院且不得对本报告进行有悖原意的引用删节和修改