摘要：
　　中国基钦周期已进入底部区域，中国基钦周期大概率在8月越过周期低点；
　　A股二浪回调大概率在基钦周期低点前后结束，结构性三浪主升行情有望随之展开；
　　A股主导风格大概率仍是泛AI领域，智能人形机器人、智能驾驶细分赛道有望成为新风口；
　　大部分工业品价格有望在中国基钦周期低点前后见底，结束大级别下跌，并逐步展开上升行情；
　　美国对中国快速缓和，美国财长访华取得实质性成果，美国经济和股市风险有望加速暴露；
　　美国需要和中国联手应对全球经济金融危机；
　　中国大规模加杠杆的时点大约在三季度末至年底，中国将接替美国成为全球经济新的发动机；