【基本面跟踪】
　　5月30日，国债期货多数收跌，30年期主力合约跌0.05%，10年期主力合约跌0.04%，5年期主力合约跌0.02%，2年期主力合约涨0.02%。国债期货指数-0.01，中短期方向看多。无杠杆下，策略近20日累加收益为-0.24%，近60日累加收益为-0.51%，近120日累加收益为0.91%，近240日累加收益为2.99%。
　　市场方面，A股三大指数午后探底回升，截至收盘，沪指涨0.09%，深成指涨0.44%，北证50跌0.55%，创业板指涨0.67%。沪深两市全天成交额9332亿元，北向资金净买入17.47亿元。两市超2800股上涨。北向资金净流入超50亿元，其中沪股通净流出7.22亿元，深股通净流入57.71亿元。
　　资金方面，隔夜shibor报1.2960%，下跌7.40个基点；7天shibor报1.9930%，上涨5.60个基点；14天shibor报2.0520%，上涨0.10个基点；1月shibor报2.0980%，下跌0.60个基点；3月shibor报2.2230%，下跌1.00个基点。
　　2年期活跃CTD券为200005.IB，IRR为-2.64%，5年期活跃CTD券为220022.IB，IRR为-0.97%，10年期活跃CTD券为230006.IB，IRR为0.43%，30年期活跃CTD券为210014.IB，IRR为-0.42%，目前R007约2.1378%。
　　现券方面：国债收益率曲线涨跌不一（2Y、5Y、10Y和30Y期国债活跃券收益率分别下移1.43BP、0.09BP、0.50BP和0.00BP至2.21%、2.49%、2.70%和3.08%）；信用债收益率曲线涨跌不一（评级为AAA的中短期票据到期收益率6M、1Y和3Y期分别下移0.75BP、1.02BP和1.32BP至2.28%、2.53%和2.89%；5Y期上行0.03BP至3.08%）。
　　货币市场方面，5月30日银行间质押式回购市场共成交27亿元，减少10.85%。其中，隔夜收于1.10%，较前一交易日下跌8bp，7天收于2.07%，较前一交易日上涨47bp；中期方面，14天收于2.10%，与上一交易日持平；长期方面，1个月收于0.00%，当日无成交，与上一交易日持平。
　　【宏观及行业新闻】
　　5月30日，央行今日进行370亿元7天期逆回购操作，中标利率为2.00%，与此前持平。同花顺iFinD数据显示，今日有20亿元7天期逆回购到期，因此当日实现净投放350亿元。
　　【趋势强度】
　　国债期货趋势强度：1。
　　注：趋势强度取值范围为【-2,2】区间整数。强弱程度分类如下：弱、偏弱、中性、偏强、强，-2表示最看空，2表示最看多。
　　【观点及建议】
　　5月30日，国债期货受市场预期分化，多空博弈加剧，全天高开低走。早盘延续昨日上行趋势进一步高开后维持震荡，午后随着股指拉升，债市出现下行回落小幅收跌。资金面流动性受月末效应影响收敛，因此近期债市与股市之间跷跷板联动受资金面收紧显著性增强，也反映出市场易受情绪面刺激，预期快速切换导致震荡区间有所放宽。目前走势符合我们前期震荡走势判断，短期内缺乏足够驱动突破格局。明日PMI指数公布，预计将与此前公布EPMI走势保持一致，市场预期主要还是受未来进一步刺激“稳增长”政策具体落地时间所影响，PMI指数对于债市影响有所“钝化”，债市下行后或有所反升。今日国债期货多因子模型随着昨日转空于0点附近后出现回升，承压下行后反弹可能性增加。