金融期权市场表现
　　9月29日至10月12日，各标的均是先抑后扬，涨跌幅在-2.5~1.5%，其中创业板ETF涨幅居前，50ETF跌幅居前。
　　成交方面，期权成交活跃度总体有所提升，日均总成交额为49.34亿元，较前周增加6.67%，其中上证50期权日均成交额为10.04亿元，沪深300期权日均成交额总和为20.31亿元，中证1000期权日均成交额为8.26亿元，中证500期权日均成交额总和为7.27亿元，创业板指期权日均成交额为3.45亿元。综合成交和持仓信息来看，投资者对各标的指数后市走势态度较为中性。
　　波动率方面，目前上证50和沪深300波动率指数在20附近，相对前周小幅提升，现处于历史中等偏低水平，中证500、中证1000和创业板指波动率指数在24-27之间，总体相对前周有一定提升，现处于历史中等水平；目前上证50偏度指数较低，中证500偏度指数较高，总体相对前周小幅下降，现处于历史中等水平。总体而言，投资者对后市的波动预期提升，尾部风险预期中等。
　　商品期权市场表现
　　商品期权方面，综合成交和持仓信息来看，投资者对棉花、PTA、甲醇、黄金、沪铝、塑料期货后市走势态度较为乐观，对白糖、沪铜、玉米、橡胶、铁矿石、PVC、聚丙烯期货后市走势态度较为中性，对豆粕、沪锌、棕榈油、原油期货后市走势态度较为谨慎。
　　策略推荐
　　对于长线投资者，仍然建议采取备兑策略，结合目前的市场趋势和隐含波动率水平，可以选择卖出虚值期权，长期来看，备兑策略相对于标的指数可以取得更好的收益风险比。
　　对于中短线投资者，近期可以以中低仓位持有做空波动率的策略。目前波动率指数接近年度中枢和历史均值，相对前期有所回升，做空波动率策略的收益风险比提升，从海外市场来看，避险情绪仍然较高，VIX指数处于30附近，隐含波动率如有提升可以逢高加仓。近期在构建策略时可以加以保护，可采用蝶式组合、日历价差组合等。
　　风险提示：突发事件造成市场剧烈波动的风险