对比欧美企业云服务的渗透率及SaaS 企业市值之间差异，国内企业级云服务拥有巨大的成长空间。
    ■瑞宏网平台价值的再评估：Tradeshift &台塑网案例已验证了以电子发票业务作为入口打造SaaS-企业级云服务平台的可行性，与海外不同的是，国内电子发票业务具有高门槛的特性，未来很可能是航信、总参、东港三分天下，而东港-瑞宏网未来接入的企业数量级可能达到数百万（保守预计瑞宏网市占率将达20%左右，对应400-500 万企业用户），而市场也将对瑞宏网的平台价值再评估。
    ■东港股份是SaaS-企业级云服务入口级平台：公司通过开放性电子发票平台，一方面与接企业用户；另一方面可引入第三方开发并提供各类企业应用软件，并以此向软件开发企业收取注册费、收入分成等。
    电子发票是企业重要的数据抓手，业务标准化高、用户流量大、使用频率高，东港将是纯正的SaaS-企业级云服务入口级平台，而未来基于平台的大数据、征信、金融等也将是公司布局方向。
    ■盈利预测和投资建议：我们预计公司2015 年-2017 年的收入增速分别为23.2%、23.1%、21.0%，净利润增速分别为25.3%、28.4%、34.9%；每股收益分别为0.58 元、0.75 元、1.01 元；维持“买入-A”评级，上调目标价至82.4 元，对应300 亿市值。
    ■风险提示：电子发票相关业务的政策依赖性；电子发票衍生商业模式成熟需要庞大的用户基数。