风险方面，由于融资融券和约定购回对质押品的处置权充分，风险较小。
    2.自营业务情况：
    三季度末，公司自营规模370亿元，其中：固定收益240亿元，权益88亿元，另类投资35亿元。权益投资中的趋势性投资22亿元。前三季度自营的收益率：趋势性投资13%，非趋势性投资6%，套保7.3%，固定收益12.9%。
    3.平均负债成本：
    去年发行公司债融资成本6%左右，今年公司债融资成本5%左右，短融成本4-5%。
    4.海外收购标准：
    收购标准：有现金流、有品牌、有自生存能力、与海通业务线互补、能够控股、尽量不摊薄ROE，地域上先亚太后欧美。
    5.恒信金融情况：
    三季度末恒信总资产接近200亿元，资产规模增长超过30%，收入增长超过20%，前三季度净利润2.6亿元。海通收购完成恒信之后还是保持快速的增长，通过交叉销售，前三季度24个客户通过内部交叉销售完成签约。
    6.如何看待互联网竞争？
    低佣金抢客户是互联网券商的最初阶段。目前佣金率下降已经趋缓，第一，证监会不准佣金战，第二，客户发现没有服务。客户为了赚钱而来的，海通要提供增值服务，为客户赚钱才是目的，海通已搭建为客户服务的互联网金融平台。在线开户占比开户30-40%。
    7.PE业务发展情况？
    海通PE曾投过金风科技、辰州矿业等经典项目，目前PE业务分为几块，其中独资的直投子公司海通开元65亿元，中外合资海富产业基金，国内合资吉林省现代农业生物技术基金、辽宁省新能源低碳产业基金50亿元、西安航天基金、上海文化产业基金和并购基金。投资规模在业内数一数二。
    8. 沪港通业务？
    沪港通为A 股引进增量资金和国际化投资理念。业务增长关键是财富效应。海通进行了信息技术准备，通过尽职调查，发现有意向客户10 多万。