下游客户主要为两大类，一类为保健品行业，约贡献总收入的40%- 50%，第二大下游客户为乳制品，也约贡献总收入的40%左右。2）今年以来，公司主要下游客户蒙牛、雅士利等乳品企业皆有一定增长，雅士利增速较为明显，我们预计其超过公司平均增速，约30%以上增长；而蒙牛相对差一些，约个位数增长；完美（中国）预计增速约20%左右增长。因此，从目前经营情况看，我们认为，公司收入和利润情况基本在半年报业绩预告区间，即利润实现1600-1900 万元左右。3）目前约有300 个客户，公司每年皆有新的客户增加，也有部分客户淘汰，今年新增约50 个新小客户，通过合作后，公司和客户会进行双向选择，有些被公司淘汰或者不是公司持续客户。